A Procuradora-Geral de Nova Iorque, Letitia James, obteve mais de 5 milhões de dólares da plataforma de criptoativos Uphold.
O acordo refere-se à promoção do CredEarn pela Uphold, um produto de poupança de criptoativos ligado à Cred, LLC.
O gabinete da Procuradora-Geral de Nova Iorque afirmou que a Uphold promoveu o CredEarn entre janeiro de 2019 e outubro de 2020. O produto foi comercializado para utilizadores através da plataforma e aplicação móvel da Uphold como um produto de poupança de criptoativos fiável com pagamentos de juros.
O acordo afirmou que o CredEarn vinha da Cred, LLC e do seu CEO Daniel Schatt. Nova Iorque disse que o produto enganou os investidores porque os clientes não tiveram uma visão clara dos riscos por trás dos retornos anunciados.
O gabinete da Procuradora-Geral afirmou que a Uphold não informou os clientes de que a Cred usava os fundos para fazer empréstimos arriscados a mutuários na China. Esses mutuários incluíam jogadores de videojogos de baixa renda sem histórico de crédito e acesso limitado a bancos.
Nova Iorque também disse que a Uphold informou os utilizadores que a Cred tinha “seguro abrangente”. O gabinete considerou essa alegação falsa, afirmando que nenhum seguro desse tipo protegia os investidores de retalho de perdas de ativos digitais na época.
Além disso, a Cred começou a enfrentar perdas da sua atividade de empréstimo em março de 2020. Declarou falência no final daquele ano, deixando milhares de clientes da Uphold com perdas depois de terem colocado ativos digitais no CredEarn.
Ao abrigo do acordo, a Uphold pagará mais de 5 milhões de dólares diretamente aos clientes afetados. O valor é mais de cinco vezes as taxas que a Uphold arrecadou do acordo. Qualquer dinheiro que a Uphold recuperar do processo de falência da Cred também irá para os investidores lesados.
O gabinete da Procuradora-Geral também afirmou que a Uphold operou sem o registo exigido de corretor ou corretor-negociante de commodities. O documento do acordo estabelece que os ativos digitais são commodities sob a Lei Martin de Nova Iorque e que a Uphold falhou em se registar enquanto oferecia criptoativos e promovia o CredEarn.
James disse: “Os investidores devem poder confiar nos conselhos da indústria que recebem.” A Uphold contestou partes da formulação do estado. O seu CEO, Simon McLoughlin, disse que estava “profundamente desapontado” e chamou a declaração da Procuradora-Geral de “profundamente imprecisa”.
O acordo da Uphold surge enquanto Nova Iorque continua a sua iniciativa mais ampla de fiscalização de criptoativos. No mês passado, o estado processou a Coinbase e a Gemini por ofertas de mercados de previsão, alegando que os produtos violavam as leis estatais de jogo.
A CFTC posteriormente processou Nova Iorque em tribunal federal, argumentando que a lei federal lhe confere autoridade sobre os mercados de previsão. A disputa separada mostra como os reguladores estatais e federais ainda estão a contestar o controlo sobre partes do mercado de criptoativos.
