SpaceX a détaillé ses plans pour une introduction en bourse record de 75 milliards de dollars qui valoriserait la société spatiale et d'IA d'Elon Musk à environ 1 770 milliards de dollars.
Selon un dépôt auprès de la U.S. Securities and Exchange Commission (SEC), SpaceX prévoit de vendre 555,6 millions d'actions à 135 dollars chacune lors d'une offre publique initiale. La société a fixé un prix d'offre unique au lieu de proposer une fourchette de prix aux investisseurs, une démarche que le dépôt place au cœur de l'une des plus grandes cotations jamais proposées.
L'introduction en bourse prévue dépasserait la cotation de Saudi Aramco en 2019, qui a levé 29,4 milliards de dollars, selon les chiffres cités dans le dépôt. SpaceX a déclaré que ses actions devraient commencer à être négociées vendredi prochain, sous réserve des approbations finales et des conditions de marché.
Le dépôt de la SEC indique que Musk possède actuellement environ la moitié de SpaceX. Après l'offre, le dépôt précise qu'il détiendrait toujours près de la moitié du total des actions de la société.
Parallèlement, SpaceX a déclaré que certaines des participations de Musk confèrent des droits de vote plus importants. Le dépôt indique qu'il contrôlerait 82,4 % du pouvoir de vote de la société après l'introduction en bourse, lui donnant ainsi un contrôle ferme sur les décisions corporatives majeures.
Sur la base du prix d'action proposé de 135 dollars, la participation de Musk dans SpaceX vaudrait environ 841 milliards de dollars, selon les calculs de l'IPO de la société. Le classement des milliardaires en temps réel de Forbes estime actuellement ce chiffre à près de la richesse combinée de Larry Page, Sergey Brin et Larry Ellison.
SpaceX a déclaré dans ses documents d'introduction en bourse que les plans futurs de la société s'étendent désormais au-delà des fusées, des satellites et des services internet Starlink. Le dépôt indique que SpaceX prévoit également d'investir massivement dans l'intelligence artificielle et les centres de données spatiaux.
Musk a fondé SpaceX en 2002 pour développer des fusées et transporter des charges utiles en orbite. Selon les documents de la société, Starlink est devenue une ligne d'activité majeure après l'expansion commerciale de son service internet par satellite en 2021.
En février, Musk a fusionné SpaceX avec xAI, la société d'intelligence artificielle liée à X, selon le dépôt. SpaceX a déclaré que l'IA joue désormais un rôle clé dans ses plans d'investissement à long terme, bien que la société ait également affirmé que cette activité nécessitera de lourdes dépenses d'investissement.
Le dépôt indique que les fonds de l'offre aideront à financer les opérations spatiales et d'intelligence artificielle de SpaceX. La société a également suggéré que de futures ventes d'actions pourraient être nécessaires en raison des coûts importants liés aux fusées, aux satellites, aux systèmes informatiques et à l'infrastructure d'IA.
Si SpaceX est négociée à la valorisation proposée, la fortune combinée de Musk pourrait augmenter considérablement. Le rapport indique que sa participation dans Tesla valait un peu moins de 300 milliards de dollars au cours de clôture de mercredi, ce qui pourrait pousser sa fortune nette totale vers 1 100 milliards de dollars une fois ajoutée à ses participations dans SpaceX.
Les débuts prévus de SpaceX interviennent alors que d'autres entreprises d'intelligence artificielle se préparent à des offres publiques. Anthropic a déjà annoncé son intention de s'introduire en bourse, tandis qu'OpenAI devrait également suivre, selon le rapport.
Le rapport indique que ces cotations pourraient créer des milliers de nouveaux millionnaires et quelques milliardaires, même si de nombreuses entreprises d'IA continuent de faire face à des questions concernant leur rentabilité.
