Cảnh sát Hàn Quốc đã lập hồ sơ 26 người dùng Polymarket vì cáo buộc đánh bạc trái phép liên quan đến 17,6 tỷ won, tương đương khoảng 12,7 triệu USD, với 18 trường hợp đã được chuyển đến công tố viên tính đến ngày 15 tháng 9.
Asia Business Daily đưa tin vào ngày 17 tháng 9, trích dẫn tài liệu của Cơ quan Cảnh sát Quốc gia cung cấp cho văn phòng của nhà lập pháp Yoon Kun-young, rằng Đơn vị Điều tra Mạng của Cơ quan Cảnh sát tỉnh Gangwon đã ghi nhận số tiền đặt cược cá nhân cao nhất khoảng 5,7 tỷ won. Báo cáo được cập nhật lúc 10:08 sáng theo giờ KST.
Digital Asset sau đó đã đưa tin từ cùng tài liệu cảnh sát rằng các nhà điều tra bắt đầu các cuộc điều tra sơ bộ vào tháng 3 và chính thức lập hồ sơ người dùng từ tháng 5. Cảnh sát cho biết một danh sách người dùng trong nước thông thường không có sẵn từ nền tảng vì Polymarket sử dụng cấu trúc ngang hàng (peer-to-peer) không lưu ký, do đó các nhà điều tra đã truy tìm các giao dịch blockchain công khai bằng các công cụ tình báo nguồn mở.
Cảnh sát cho biết dữ liệu giao dịch blockchain công khai đã cho phép các nhà điều tra xác định người dùng cá nhân mặc dù Polymarket không duy trì danh sách khách hàng có tên thật như các nền tảng tập trung. Tài liệu cảnh sát được công bố không tiết lộ các địa chỉ ví liên quan đến 26 nghi phạm, ngăn cản việc kiểm tra độc lập từng địa chỉ về tổng số tiền đặt cược được báo cáo.
Như crypto.news đã đưa tin vào tháng 6, cuộc điều tra của cảnh sát Gangwon đã trở thành cuộc điều tra đầu tiên được biết đến ở Hàn Quốc tập trung vào người dùng Polymarket trong nước. Các cơ quan chức năng vào thời điểm đó đang xem xét liệu hoạt động hợp đồng sự kiện có thể thuộc phạm vi luật cờ bạc của quốc gia hay không.
Số liệu cảnh sát mới nhất cho thấy 18 trong số 26 người dùng bị lập hồ sơ đã được chuyển đến công tố viên tính đến ngày 15 tháng 9. Các tài liệu được xem xét không báo cáo về cáo trạng, ngày xét xử hoặc phán quyết của tòa án liên quan đến các trường hợp đó.
Các nhà điều tra đang dựa vào Điều 246 của Bộ luật Hình sự Hàn Quốc. Điều khoản này quy định rằng hành vi đánh bạc có thể bị phạt tiền lên đến 10 triệu won, trong khi đánh bạc có tính chất thường xuyên có thể bị phạt tù lên đến ba năm hoặc phạt tiền lên đến 20 triệu won. Văn bản hiện hành có hiệu lực vào ngày 13 tháng 9 năm 2026.
Cảnh sát đã trích dẫn một phán quyết của Tòa án Tối cao năm 2008 đề cập đến vai trò của sự may rủi trong cờ bạc. Tòa án phán quyết rằng hành vi đánh bạc có thể tồn tại khi tài sản được đặt cược vào một kết quả mà các bên không thể chắc chắn dự đoán hoặc tự do kiểm soát, ngay cả khi khả năng của người tham gia ảnh hưởng đến kết quả.
Áp dụng tiền lệ đó, cảnh sát nói với Digital Asset rằng hoạt động của Polymarket có thể đáp ứng Điều 246 khi người dùng đặt cược tài sản kỹ thuật số vào một sự kiện và nhận được tiền thanh toán hoặc mất số tiền đã mua tùy thuộc vào một kết quả không chắc chắn. Cảnh sát cho biết sự tương đồng với các công cụ phái sinh hoặc việc thiếu một hướng dẫn riêng không tự động loại trừ các cáo buộc đánh bạc.
Người dùng bị điều tra phản bác cách giải thích đó. Asia Business Daily đưa tin rằng phía họ mô tả Polymarket là một “thị trường phái sinh dựa trên tài sản ảo” nơi các hợp đồng xác suất có thể được mua và bán trước khi thanh toán cuối cùng. Lập luận đó chưa được tòa án chấp nhận trong các trường hợp được báo cáo cho đến nay.
Luật sư Kim Tae-rim của AXIS Law nói với ấn phẩm rằng các tòa án có thể xem xét các đặc điểm cấu trúc như giao dịch sổ lệnh và khả năng thoát khỏi các vị thế trước khi đáo hạn. Ông Kim cho biết các hợp đồng mà người dùng tuyên bố là phái sinh dự đoán nằm ngoài khuôn khổ Đạo luật Thị trường Vốn hiện hành, hạn chế tính hữu ích của luật đó như một biện pháp bào chữa hình sự trực tiếp.
Ủy ban Đánh giá Phát thanh, Truyền thông và Thông tin Hàn Quốc đã bỏ phiếu vào ngày 18 tháng 8 để chặn quyền truy cập trong nước vào Polymarket sau khi phát hiện dịch vụ này cung cấp một môi trường cờ bạc bất hợp pháp cho người dùng địa phương theo đánh giá của cơ quan quản lý.
Ủy ban tập trung vào các thị trường liên quan đến chính trị, kinh tế, thể thao, bầu cử và thời tiết, nơi người dùng đặt tài sản vào rủi ro đối với các sự kiện mà họ không thể kiểm soát. Các cơ quan quản lý cho biết Polymarket quản lý các quy tắc thị trường và cơ sở hạ tầng thanh toán trong khi thu lợi kinh tế từ hoạt động trên nền tảng.
Như crypto.news đã đưa tin sau quyết định ngày 18 tháng 8, Polymarket đã lập luận trong quá trình xem xét rằng mô hình P2P không lưu ký, không có dịch vụ tiếng Hàn và không có thanh toán bằng đồng won Hàn Quốc có nghĩa là nó không nên được coi là nhà điều hành một địa điểm cờ bạc bất hợp pháp.
Cơ quan quản lý đã bác bỏ lập trường đó, nói rằng “Các đặc tính kỹ thuật hoặc cấu trúc dịch vụ không cấu thành cơ sở để trốn tránh việc áp dụng luật pháp trong nước.” Họ đã trích dẫn các thị trường tập trung vào Hàn Quốc và cấu trúc thanh toán người thắng được tất cả của nền tảng khi ra lệnh chặn truy cập.
Hành động vào tháng 8 diễn ra sau một quá trình điều trần trước đó. Các cơ quan quản lý đã hoãn quyết định cuối cùng trong khi cho Polymarket thời gian trình bày lập trường của mình trước khi lệnh hạn chế truy cập được phê duyệt vào tháng sau.
Polymarket hiện thông báo với người dùng rằng nền tảng quốc tế và hoạt động kinh doanh tại Hoa Kỳ của họ hoạt động thông qua các pháp nhân riêng biệt. Trang web của họ nêu rõ rằng nền tảng quốc tế không được Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai Hoa Kỳ (CFTC) quản lý.
Polymarket US, ngược lại, hoạt động thông qua QCX LLC. Hồ sơ của CFTC liệt kê QCX LLC d/b/a Polymarket US là một thị trường hợp đồng được chỉ định, với chỉ định có hiệu lực từ ngày 9 tháng 7 năm 2025.
Cấu trúc tại Hoa Kỳ không thay đổi cơ sở pháp lý mà cảnh sát Hàn Quốc đã nêu. Các nhà điều tra đã căn cứ các trường hợp người dùng trong nước vào Bộ luật Hình sự của Hàn Quốc, trong khi ủy ban đánh giá truyền thông đã nói rằng đặc tính kỹ thuật hoặc cấu trúc dịch vụ của một nền tảng không thể tự nó ngăn chặn việc áp dụng luật pháp trong nước.
Chi nhánh của Polymarket đã nộp ba đơn đăng ký Hiệp hội Hợp đồng Tương lai Quốc gia liên quan đến kế hoạch giao dịch ký quỹ. Các hồ sơ đó liên quan đến hoạt động kinh doanh được quản lý tại Hoa Kỳ và tách biệt với các vụ án của cảnh sát Hàn Quốc.
Không có phán quyết nào của tòa án được xác định trong các nguồn Hàn Quốc đã xem xét cho đến nay quyết định liệu các hợp đồng xác suất sổ lệnh của Polymarket có nằm ngoài Điều 246 hay không vì các tính năng giống công cụ phái sinh mà chúng được tuyên bố. Mười tám hồ sơ vụ án đã được gửi đến các công tố viên, trong khi các tài liệu cảnh sát được công bố không báo cáo quyết định truy tố hoặc ngày xét xử cho bất kỳ người dùng nào.
Trang web của Polymarket tiếp tục xác định QCX LLC d/b/a Polymarket US là thị trường hợp đồng được chỉ định do CFTC quản lý, đồng thời nêu rõ rằng nền tảng quốc tế hoạt động riêng biệt và không được CFTC quản lý.
USDC
