M1X Global, công ty khởi nghiệp tiền mã hóa đã hợp tác với Cộng hòa Quần đảo Marshall để giúp phát hành công cụ nợ chính phủ được token hóa USDM1, đã huy động được 5,5 triệu đô la trong vòng gọi vốn hạt giống do Paradigm dẫn đầu.

Breed VC cũng tham gia vòng gọi vốn với tư cách là nhà đầu tư duy nhất khác, M1X Global cho biết vào thứ Hai. Đây là một vòng gọi vốn cổ phần "được đăng ký vượt mức", Jordan Goldman, chủ tịch kiêm giám đốc điều hành của M1X Global, nói với The Block.

Goldman cho biết: "Một số công ty khác cũng quan tâm, nhưng Paradigm và Breed là những lựa chọn phù hợp cho khoản phân bổ này", lưu ý rằng Paradigm đã đi trước quá trình gây quỹ và nắm giữ phần lớn khoản phân bổ khả dụng cùng với Breed VC.

Không có nhà đầu tư nào nhận được ghế hội đồng quản trị, cố vấn hoặc quan sát viên trong vòng gọi vốn hạt giống này, Goldman cho biết.

Vòng gọi vốn hạt giống nâng tổng số vốn của M1X Global lên 8,5 triệu đô la sau vòng gọi vốn thiên thần 3 triệu đô la kết thúc vào tháng 3 và có sự tham gia của các nhà đầu tư như cựu CTO Coinbase Balaji Srinivasan và CEO Cumberland Labs Tama Churchouse.

M1X Global là gì

M1X Global, công ty xây dựng cơ sở hạ tầng tài chính quốc gia, đã hợp tác với Cộng hòa Quần đảo Marshall để giúp phát hành USDM1. Đây là một công cụ nợ chính phủ được token hóa, định danh bằng đô la Mỹ, được bảo đảm 1:1 bằng trái phiếu Kho bạc Hoa Kỳ và được phát hành nguyên bản bởi một quốc gia trên một blockchain công khai. USDM1 ban đầu được phát hành trên Stellar và cũng có sẵn trên Canton và Solana.

Goldman nói: "Nợ chính phủ là một trong những loại tài sản lớn nhất thế giới, nhưng trước USDM1, nó không tồn tại nguyên bản trên chuỗi mặc dù vai trò quan trọng của nó trong cấu trúc thị trường. USDM1 là một sự hiện đại hóa các nguyên tắc thị trường hiện có dưới dạng tài sản thế chấp chính phủ trên chuỗi."

Goldman cho biết, trường hợp sử dụng ban đầu của USDM1 là các khoản chi viện trợ chính phủ trong nước, lưu ý rằng công dân Quần đảo Marshall nhận tiền thông qua ví Lomalo, cho phép thanh toán được thực hiện trong vài giây thay vì phụ thuộc vào mạng lưới ngân hàng đại lý. M1X cho biết một sự tích hợp gần đây với Bank of Guam, một ngân hàng Hoa Kỳ được FDIC bảo hiểm, tiếp tục kết nối USDM1 với cơ sở hạ tầng ngân hàng được quản lý.

Ngoài các khoản thanh toán của chính phủ, M1X đang định vị USDM1 làm tài sản thế chấp cho các thị trường tài chính tổ chức.

Không giống như các công cụ đô la kỹ thuật số do tư nhân phát hành, Goldman cho biết USDM1 được cấu trúc như nợ chính phủ được bảo đảm 1:1 bằng chứng khoán Kho bạc Hoa Kỳ kỳ hạn ngắn theo luật pháp New York. Ông cho biết cấu trúc này cho phép tài sản được sử dụng trên các thị trường repo, ký quỹ và tài trợ có bảo đảm đồng thời hỗ trợ thanh toán 24/7. USDM1 được lưu ký thông qua nền tảng được liên bang quản lý của Anchorage Digital, được cấu trúc để cách ly phá sản và có thể được đưa vào các bộ bù trừ pháp lý, làm cho nó phù hợp với các thị trường tổ chức được quản lý, Goldman nói.

M1X cho biết USDM1 đã được sử dụng trong các nhóm làm việc tổ chức liên quan đến Bank of America, Citadel Securities, Virtu Financial, Tradeweb và DTCC để đánh giá cách nợ chính phủ được phát hành trên chuỗi có thể cải thiện tính linh hoạt của tài sản thế chấp và thanh toán. Goldman nói thêm rằng công cụ này cũng giải quyết một nhu cầu được xác định bởi cả Hiệp hội Hoán đổi và Phái sinh Quốc tế (ISDA) và Hiệp hội Công nghiệp Tương lai (FIA) về tài sản thế chấp chính phủ chất lượng cao có thể hoạt động trong các thị trường token hóa 24/7.

Kế hoạch tăng trưởng của M1X Global

Khi được hỏi liệu M1X Global có kế hoạch hợp tác với nhiều chính phủ hơn để giúp phát hành thêm các sản phẩm nợ chính phủ được token hóa hay không, Goldman cho biết trọng tâm hiện tại của công ty là sự chấp nhận của tổ chức đối với USDM1.

Ông nói: "Chúng tôi nhận thấy tiện ích đặc biệt cho công cụ này dưới dạng ký quỹ và tài sản thế chấp cho các tổ chức được cấp phép như nhà môi giới hoán đổi."

Điều đó cũng bao gồm việc mở rộng hỗ trợ trên các ngân hàng, người giám sát, hệ thống giao dịch thay thế, nền tảng ký quỹ và rủi ro, mạng lưới thanh toán ngoài sàn giao dịch và cơ sở hạ tầng hậu giao dịch, Goldman cho biết, đồng thời nói thêm rằng công ty cũng có kế hoạch tăng cường chấp nhận USDM1 làm tài sản thế chấp trên các bàn giao dịch OTC, môi giới chính và sàn giao dịch.

Về bất kỳ kế hoạch nào để làm việc với các chính phủ khác, Goldman nói: "Chúng tôi cũng sẽ khám phá các chương trình với các chính phủ khác khi cơ hội phát sinh."

Một thách thức, theo Goldman, là giáo dục các tổ chức về cách một công cụ chính phủ mới trên chuỗi phù hợp với các thị trường tài chính hiện có mặc dù dựa trên một cấu trúc với tiền lệ trái phiếu Brady khoảng bốn thập kỷ.

M1X hiện có một đội ngũ 11 nhân viên, và Goldman cho biết công ty có kế hoạch tuyển dụng trên nhiều chức năng khi đặt mục tiêu phát triển.

Đối tác của Paradigm, Arjun Balaji, cho biết khoản đầu tư phản ánh quan điểm của công ty rằng cơ sở hạ tầng tài chính quốc gia có thể trở thành một giai đoạn quan trọng tiếp theo của việc áp dụng blockchain.

Balaji nói: "Các thị trường 24/7 yêu cầu tài sản thế chấp có thể di chuyển 24/7. USDM1 cho thấy cách nợ chính phủ có thể được phát hành nguyên bản trên chuỗi. M1X Global đã tập hợp được sự kết hợp hiếm có giữa chuyên môn về chính phủ, thị trường vốn và crypto cần thiết để đưa mô hình này lên quy mô tổ chức."

Bản tin The Funding:  Luôn cập nhật các giao dịch gọi vốn VC và M&A crypto, tin tức và xu hướng mới nhất với bản tin hai tháng một lần miễn phí của tôi, The Funding. Đăng ký tại đây!