Các nhân sự thuộc Division of Market Oversight của Ủy ban Giao dịch Hàng hóa Tương lai Mỹ (CFTC) cho biết hôm thứ Ba rằng các hợp đồng thị trường dự đoán được thanh toán dựa trên việc một cá nhân được nêu đích danh có nói những từ cụ thể, xuất hiện tại một địa điểm nào đó hoặc tương tác với người khác hay không nên được xem là mặc định dễ bị thao túng.

Danh mục này, trong ngành được gọi là mention markets, vượt xa phạm vi lời nói, bao gồm cả các hợp đồng về việc tham dự, bắt tay, chụp ảnh và tương tác trên mạng xã hội.

Phần lớn hợp đồng sự kiện được thanh toán theo các kết quả mà không ai có thể kiểm soát, chẳng hạn như dữ liệu kinh tế, kết quả bầu cử hoặc thể thao. Trong mention markets, việc thanh toán phụ thuộc vào hành vi riêng lẻ của một người được nêu đích danh, điều mà nhân sự CFTC viết rằng có thể “không được tạo ra một cách độc lập cũng như không thể được xác minh từ bên ngoài”.

Thông báo hướng dẫn nêu ví dụ về một hợp đồng dự đoán việc một người dẫn podcast có sử dụng một câu cửa miệng hay không; người dẫn này có thể đơn giản chỉ cần nói ra nó, và một trader có thể thúc đẩy kết quả bằng cách gửi câu hỏi hoặc trả tiền để được nhắc đến trên sóng. Những người ở gần kết quả nhất thường nắm trong tay kịch bản, phát biểu chuẩn bị sẵn hoặc danh sách khách mời, mà nhân sự CFTC xem là thông tin quan trọng chưa được công bố ra công chúng.

Các thị trường hợp đồng được chỉ định, tức các sàn giao dịch đã đăng ký niêm yết các sản phẩm này, theo Nguyên tắc Cốt lõi số 3 chỉ được niêm yết những hợp đồng không dễ bị thao túng. Giả định này có thể bị bác bỏ. Nhân sự CFTC sẽ cân nhắc liệu cá nhân đó có phải chịu các nghĩa vụ pháp lý hoặc nghề nghiệp đủ để ngăn cản sự can thiệp hay không, liệu họ có thể bị người khác gây áp lực hay không, liệu hành vi đó có thể được xác minh độc lập và bị giám sát công khai hay không, cũng như mức độ vững chắc của hệ thống giám sát nội bộ của chính sàn giao dịch.

Nhân sự CFTC đề xuất danh sách hạn chế đối với những người tham gia có liên hệ với hợp đồng, cơ chế sàng lọc của bên thứ ba, cảnh báo pop-up trước khi giao dịch và giới hạn vị thế được thiết kế sao cho chi phí thao túng sẽ lớn hơn khoản lợi nhuận có thể thu được.

Thông báo hướng dẫn này không có hiệu lực pháp lý, phản ánh quan điểm của nhân sự thuộc đơn vị thay vì của toàn Ủy ban, và được ký bởi quyền giám đốc Duncan Hennes. Động thái này diễn ra sau thỏa thuận dàn xếp của CFTC vào tháng trước với Gabriel Perez, cựu nhân viên vận hành máy nhắc chữ tại Nhà Trắng, người bị phạt 172.000 USD vì giao dịch các hợp đồng mention liên quan đến tổng thống bằng cách sử dụng các bài phát biểu mà ông đã được xem trước.

Văn bản này cũng nằm trong nỗ lực rộng hơn nhằm xác định phạm vi mà các hợp đồng sự kiện có thể bao phủ. Vào tháng 6, Ủy ban đề xuất một khuôn khổ để đánh giá liệu một hợp đồng có liên quan đến khủng bố, ám sát, chiến tranh, cờ bạc hoặc hành vi trái pháp luật hay không, đồng thời sẽ cấm các hợp đồng thể thao được thanh toán dựa trên những hành động riêng lẻ của cầu thủ như phạm lỗi hoặc từng pha bóng cụ thể, với lập luận được thông báo hôm nay viện dẫn trực tiếp.

Việc ai có thẩm quyền quản lý toàn bộ lĩnh vực này vẫn còn gây tranh cãi. Trong một loạt vụ kiện liên bang, các bang đã lập luận rằng các hợp đồng sự kiện thể thao là hình thức cá cược không được cấp phép, và vào tháng 4, Bộ Tư pháp cùng CFTC đã kiện Illinois, Arizona và Connecticut để khẳng định thẩm quyền độc quyền của cơ quan này.