A SoFi Technologies transferiu todo o seu programa de cartões de US$ 25 bilhões para liquidação baseada em blockchain, com o SoFiUSD como sua stablecoin emitida por banco entrando em operação na rede global de pagamentos da Mastercard.

De acordo com um anúncio conjunto da SoFi e da Mastercard em 22 de setembro, as transações com cartões de débito e crédito no programa do SoFi Bank agora estão sendo liquidadas com SoFiUSD, tornando o token parte da infraestrutura ativa de pagamentos da Mastercard, seis meses após as empresas anunciarem sua parceria.

As transações já estão ativas onchain, com o SoFi Bank migrando um programa de cartões que deve processar mais de US$ 25 bilhões em volume. A SoFi afirmou que a implementação torna o SoFiUSD a primeira stablecoin emitida por um banco com carta bancária nacional a ser usada para liquidação em toda a rede da Mastercard.

O sistema não exige que os comerciantes mantenham o token nem construam infraestrutura blockchain separada. A liquidação pode chegar a uma conta no SoFi Bank por meio da plataforma Big Business Banking da empresa, após o que os comerciantes podem sacar os fundos em dinheiro a qualquer hora do dia, sem taxa de saque.

“Em seis meses, SoFi e Mastercard levaram a liquidação com stablecoin de uma ideia a um produto ativo que melhora materialmente a forma como o dinheiro circula para as empresas”, disse o CEO da SoFi, Anthony Noto.

Noto disse que os comerciantes podem usar liquidação baseada em blockchain sem mudar a forma como operam atualmente, ao mesmo tempo em que ganham acesso mais rápido aos fundos por meio de suas contas bancárias.

A liquidação com a stablecoin SoFiUSD entra em transações reais com cartões

O SoFiUSD é emitido pelo SoFi Bank, N.A., um banco com carta bancária nacional regulado pelo Office of the Comptroller of the Currency. A stablecoin é resgatável na proporção de 1:1 por dólares americanos, com reservas mantidas principalmente em dinheiro, segundo a empresa.

O token está disponível para instituições e membros da SoFi para liquidação, pagamentos e outras aplicações financeiras.

A SoFi já havia ampliado o acesso ao token antes de levar seu programa de cartões onchain. Em maio, a crypto.news informou anteriormente que o SoFiUSD passou a ficar disponível no app de consumo da empresa, permitindo que quase 15 milhões de membros comprassem, vendessem, mantivessem e convertessem a stablecoin. O token opera em Ethereum e Solana, enquanto a SoFi havia listado a liquidação via Mastercard entre os usos institucionais planejados para o produto.

A chefe global de comercialização digital da Mastercard, Sherri Haymond, disse que o lançamento levou as empresas além da fase de testes e para o uso real.

“As stablecoins se tornam significativas quando resolvem problemas reais que as empresas enfrentam todos os dias”, disse Haymond. Ela acrescentou que as empresas estão levando a liquidação com stablecoins reguladas para produção, ao mesmo tempo em que mantêm as proteções e a escala associadas à rede existente da Mastercard.

A Mastercard vem ampliando as opções de liquidação com stablecoins

A implementação da SoFi segue um programa mais amplo de liquidação com stablecoins revelado pela Mastercard no início deste ano.

Em junho, a Mastercard adicionou seis stablecoins reguladas à sua infraestrutura planejada de liquidação, incluindo USDC da Circle, PayPal USD, Global Dollar, Pax Dollar, Ripple USD e SoFiUSD. A empresa de pagamentos afirmou que as transações compatíveis poderiam ser liquidadas fora do horário bancário convencional, inclusive durante fins de semana e feriados.

O suporte foi anunciado em várias redes blockchain, incluindo Ethereum, Solana, Polygon, Base, Arbitrum, Canton, Tempo e XRP Ledger.

Dentro dessa implementação, esperava-se que emissores e adquirentes ganhassem a opção de liquidar transações com cartões usando stablecoins reguladas, mantendo os processos de pagamento já existentes da Mastercard. O suporte inicial foi planejado para partes dos Estados Unidos e da América Latina, antes de uma expansão adicional ao longo de 2026.

Desde então, a Mastercard continuou construindo infraestrutura que conecta sistemas de pagamento convencionais com movimentação de dinheiro baseada em blockchain.

A empresa concluiu sua aquisição da BVNK em agosto, em um acordo avaliado em até US$ 1,8 bilhão. A BVNK fornece infraestrutura para movimentar fundos entre moedas fiduciárias e stablecoins e oferece suporte a pagamentos, operações de tesouraria, desembolsos e liquidação.

Trazer a BVNK para dentro da Mastercard deu à empresa de pagamentos outro conjunto de sistemas para lidar com transações de stablecoins e ativos tokenizados ao lado de sua rede de pagamentos existente.

A SoFi está expandindo o SoFiUSD para além de sua própria rede bancária

A SoFi disse que o mais recente lançamento de liquidação não foi concebido para permanecer limitado a transações envolvendo o SoFi Bank.

A empresa está em discussões com grandes comerciantes dos EUA sobre arranjos de liquidação baseados em stablecoins, que vão de varejistas multinacionais a plataformas de serviços de tecnologia. Nenhum comerciante participante nem datas de implementação foram divulgados no anúncio.

SoFi e Mastercard planejam examinar mais usos para o SoFiUSD na rede da Mastercard, incluindo pagamentos transfronteiriços, remessas e outras formas de movimentação de dinheiro.

A distribuição institucional da stablecoin vem crescendo por meio de parcerias separadas. No início deste mês, a SoFi chegou a um acordo com a Payward que reuniu sua infraestrutura bancária e os serviços de ativos digitais da Kraken.

Nos termos do acordo, a Kraken concordou em listar a stablecoin SoFiUSD, enquanto a Payward passou a integrar a rede de liquidação em tempo real da SoFi para transferências de dólares americanos 24 horas por dia. A SoFi concordou em usar a Kraken Prime como outra fonte de liquidez para ordens de ativos digitais.

A parceria deu ao SoFiUSD outro canal de distribuição fora da própria plataforma da SoFi, ao mesmo tempo em que conectou clientes institucionais à liquidação em dólares baseada em banco.

Comerciantes podem liquidar sem manter SoFiUSD

Para os comerciantes, as empresas estruturaram o sistema de forma que a liquidação com stablecoins possa permanecer em grande parte nos bastidores.

As empresas não precisam manter saldo em SoFiUSD nem integrar carteiras blockchain às suas operações, de acordo com a SoFi. Os fundos podem ser recebidos por meio do SoFi Bank e convertidos em dinheiro, enquanto a blockchain cuida do processo de liquidação entre as partes relevantes.

A plataforma Big Business Banking da SoFi serve como parte dessa infraestrutura. O serviço foi lançado no início deste ano para dar a clientes institucionais acesso a saldos em moeda fiduciária, stablecoins e ativos digitais por meio de um único ambiente bancário regulado.

O SoFiUSD pode ser usado dentro da plataforma para pagamentos e liquidação, enquanto as empresas podem transitar entre o token e dólares americanos por meio do SoFi Bank.

A empresa disse que o sistema dá aos comerciantes acesso aos fundos de liquidação a qualquer momento, em vez de vincular os saques ao horário bancário tradicional.

SoFi e Mastercard não forneceram um cronograma para a próxima fase da implementação. As discussões atuais cobrem liquidação de comerciantes, transferências transfronteiriças, remessas e outros usos de pagamento, à medida que avaliam onde o SoFiUSD pode ser usado na rede da Mastercard.