A Galaxy Digital lançou uma venda planejada de títulos de alto rendimento de US$ 3,5 bilhões para ajudar a financiar a expansão de seu campus de data centers Helios no oeste do Texas.
De acordo com um relatório da Bloomberg, a empresa de ativos digitais e infraestrutura de IA pretende usar os recursos de sua primeira oferta de títulos de alto risco para financiar parte do Campus de Data Centers Helios no Condado de Dickens, Texas, ao mesmo tempo em que financia reservas de serviço da dívida vinculadas ao projeto.
A emissão planejada adiciona a Galaxy a uma lista crescente de desenvolvedores de infraestrutura que utilizam o mercado de dívida de alto rendimento dos EUA para financiar grandes projetos de inteligência artificial. Dados da Bloomberg mostram que os desenvolvedores já levantaram cerca de US$ 28 bilhões por meio de ofertas de títulos de alto risco nos EUA este ano para financiar a construção de data centers focados em IA.
A transação deverá ser precificada em 23 de julho, de acordo com uma pessoa familiarizada com o assunto citada pela Bloomberg. Morgan Stanley e Goldman Sachs estão liderando a venda, enquanto a fonte disse que a oferta consiste em notas de cinco anos emitidas por uma subsidiária da Galaxy.
Sob a estrutura proposta, a entidade emissora começará a reembolsar 4% do capital original a cada ano, a partir de 10 meses após a conclusão da construção, de acordo com a mesma fonte, que pediu anonimato porque a informação não é pública.
No início deste mês, a Galaxy disse que a CoreWeave havia assinado acordos de 15 anos para alugar capacidade de computação no campus Helios. De acordo com o anúncio anterior da empresa, espera-se que esses contratos gerem mais de US$ 1 bilhão em receita anual assim que estiverem operacionais.
A empresa também informou que a primeira fase do projeto Helios já foi concluída. A construção da próxima fase está prevista para começar em 2027, enquanto a Galaxy continua expandindo o campus para cargas de trabalho de inteligência artificial e computação de alto desempenho.
Localizado no Condado de Dickens, a aproximadamente 96 quilômetros a leste de Lubbock, o campus Helios tem aprovação regulatória para até 1,6 gigawatts de energia dedicada à IA e computação de alto desempenho, de acordo com os números divulgados anteriormente pela Galaxy.
O plano de financiamento segue outra grande transação de infraestrutura de IA concluída no mês passado. Dados da Bloomberg mostram que uma subsidiária da Applied Digital levantou aproximadamente US$ 1,59 bilhão no mercado de títulos de alto risco dos EUA para expandir a capacidade de computação para a CoreWeave em uma instalação na Dakota do Norte.
Antes de buscar a atual oferta de títulos, a Galaxy havia dependido principalmente de ofertas de notas conversíveis para levantar capital para suas operações.
Originalmente conhecida por seus negócios de ativos digitais, a Galaxy aumentou constantemente seus investimentos em infraestrutura de inteligência artificial durante 2026, juntamente com suas operações de criptomoedas.
O campus Helios tornou-se um dos maiores projetos de infraestrutura de longo prazo da empresa, à medida que a demanda por capacidade de computação de IA continua a crescer. Sua parceria com a CoreWeave posiciona o local entre várias instalações que estão sendo desenvolvidas para suportar treinamento de IA em larga escala e serviços de computação em nuvem.
A Galaxy também vinculou o projeto a parcerias regionais no oeste do Texas. Na semana passada, a empresa assinou um acordo de 15 anos com a Texas Tech University para renomear o local de futebol americano da universidade como Galaxy Stadium, a partir da temporada de 2026.
De acordo com o anúncio da Galaxy na época, o acordo também tornou a empresa parceira oficial de ativos digitais e data center da Texas Tech Athletics. Além dos direitos de nomeação do estádio, ambas as partes disseram que planejam colaborar em iniciativas de inteligência artificial, programas de treinamento de força de trabalho e oportunidades envolvendo nomes, imagens e semelhanças de atletas-estudantes, embora os termos financeiros não tenham sido divulgados.
A parceria universitária liga as operações de data center existentes da Galaxy no Condado de Dickens a um dos programas atléticos de maior destaque da região, fortalecendo ainda mais sua presença no oeste do Texas à medida que o desenvolvimento do campus Helios continua.
Mesmo com a Galaxy aumentando os gastos em infraestrutura de IA, ela continuou expandindo outras partes de seu negócio de ativos digitais.
No início desta semana, a empresa introduziu uma Iniciativa de Prontidão Quântica do Bitcoin de US$ 5 milhões para apoiar desenvolvedores que trabalham em tecnologias projetadas para preparar a rede Bitcoin para futuros riscos de computação quântica.
De acordo com a Galaxy, o programa de subsídios financiará pesquisas sobre esquemas de assinatura resistentes a quantum, ferramentas de migração de carteira e auditorias de segurança independentes. A empresa também disse que espera que universidades, empresas e outras instituições contribuam com financiamento e experiência técnica para acelerar o trabalho em criptografia pós-quântica.
A Galaxy citou uma pesquisa da CryptoQuant estimando que cerca de 6,9 milhões de Bitcoin, avaliados em aproximadamente US$ 461 bilhões aos preços atuais, poderiam ser expostos se futuros computadores quânticos se tornassem capazes de quebrar as proteções criptográficas existentes do Bitcoin. Embora a empresa tenha reconhecido que tais máquinas não devem representar uma ameaça imediata, argumentou que a preparação do ecossistema exigiria anos de coordenação entre desenvolvedores, exchanges, provedores de carteiras e operadores de infraestrutura.
A empresa também expandiu seus negócios de serviços financeiros regulamentados este ano. Em maio, a Galaxy obteve tanto uma BitLicense quanto uma Licença de Transmissão de Dinheiro do Departamento de Serviços Financeiros do Estado de Nova York por meio de sua subsidiária GalaxyOne Prime NY, permitindo-lhe fornecer serviços regulamentados de negociação e custódia de ativos digitais para clientes institucionais em Nova York.
No início de 2026, a Galaxy também anunciou planos para lançar um fundo de hedge de US$ 100 milhões focado em tokens de criptomoeda, juntamente com empresas de serviços financeiros que se espera que se beneficiem da adoção de ativos digitais e dos desenvolvimentos regulatórios.
Com a venda de títulos planejada de US$ 3,5 bilhões, a Galaxy adiciona outro marco de financiamento ao seu crescente negócio de infraestrutura de IA, enquanto continua a investir em ativos digitais, serviços institucionais e no desenvolvimento da rede Bitcoin.
BTC