O fundo BlackRock USD Institutional Digital Liquidity Fund (BUIDL), o maior veículo de investimento em Títulos do Tesouro on-chain, adicionou o provedor de oráculo Chronicle como uma nova solução de verificação, de acordo com um anúncio feito na terça-feira. 

Especificamente, o sistema Chronicle Proof of Asset fornecerá "dados de nível de participação verificados independentemente" que "atestam continuamente a disponibilidade, atualidade e integridade da composição dos ativos do fundo", visíveis no painel do Chronicle, de acordo com o anúncio. 

"A tokenização se torna significativa quando investidores e protocolos podem verificar independentemente o que realmente lastreia o produto", disse Carlos Domingo, CEO e cofundador da Securitize, emissora do BUIDL. "O suporte do Chronicle Proof of Asset ao BUIDL mostra como os fundos tokenizados estão evoluindo para instrumentos financeiros totalmente transparentes e orientados por dados, construídos para uso institucional e mercados globais."

Camada de verificação para fundos tokenizados

Chronicle Proof of Asset é uma camada de oráculo de nível institucional do Chronicle Protocol que obtém dados diretamente de custodiantes e administradores. A ideia é que, ao aumentar a visibilidade e a verificabilidade dos dados, os fundos tokenizados possam se integrar mais facilmente nos ecossistemas DeFi e TradFi mais amplos. 

A mudança ocorre à medida que as empresas continuam a reavaliar como trazer dados off-chain valiosos para aplicativos e protocolos blockchain. A Coinbase, por exemplo, anunciou na quarta-feira que começaria a enviar seu livro de ofertas e dados de negociação de ações e futuros diretamente on-chain por meio da nova ferramenta DataLink da ChainLink, juntando-se a empresas como S&P Global e FTSE Russell. 

Niklas Kunkel, fundador do Chronicle, disse que o Proof of Asset é uma "camada de integridade" que fornece "dados mais granulares e transparentes" para instituições que precisam de garantias adicionais, como gestores de ativos, alocadores, plataformas e equipes de risco que buscam usar um produto tokenizado. Isso inclui insights sobre os ativos subjacentes do fundo e atestações independentes sobre a "avaliação, composição, custódia e existência dos ativos que lastreiam o BUIDL".

Robert Mitchnik, chefe de ativos digitais da BlackRock, disse ao The Block por e-mail que o sistema oferece "plataformas e alocadores maior visibilidade sobre como os ativos tokenizados são avaliados e utilizados".

"Essa profundidade de verificação é o que as instituições exigem e o que o mercado tem sentido falta. Estamos orgulhosos de que a BlackRock tenha escolhido o Chronicle para fornecer essa camada, e acreditamos que isso estabelece um novo padrão para o que a transparência deve ser nas finanças tokenizadas", disse Kunkel. 

O Proof of Asset gerencia cerca de US$ 5 bilhões em "valor total garantido", incluindo para grandes fundos como o Janus Henderson Anemoy Treasury Fund (JTRSY) e o Superstate’s Short Duration US Government Securities Fund (USTB). A Securitize, que gerencia o fundo on-chain BUIDL, também aproveitou o Chronicle Proof of Asset para seu Securitize's Tokenized AAA CLO Fund (STAC). 

O BUIDL é o maior fundo tokenizado, com cerca de US$ 1,7 bilhão em Títulos do Tesouro, operações de recompra overnight e dinheiro sob gestão. 

No ano passado, a Securitize nomeou a RedStone como seu principal provedor de dados para fundos emitidos por empresas como Apollo, BlackRock, Hamilton Lane e KKR. 

"O Proof of Asset vai além de simplesmente retransmitir dados de preço ou NAV on-chain, o que o diferencia fundamentalmente de outros provedores como a Redstone", disse Kunkel. "Esta é uma infraestrutura inteiramente nova; estamos construindo uma camada que não existia até agora."