Iminungkahi ng Securities and Exchange Commission ng Thailand ang mga bagong patakaran na nangangailangan sa mga operator ng digital asset na mangolekta, i-verify, at panatilihin ang impormasyon na nauugnay sa mga paglilipat ng crypto sa ilalim ng kanilang nakaplanong balangkas ng Travel Rule.

Ayon sa SEC ng Thailand, ang draft na abiso ay mangangailangan sa mga operator na magtatag ng mga sistema ng pamamahala ng panganib para sa mga paglilipat at resibo ng digital asset, na magbibigay sa kanila ng sapat na impormasyon upang matukoy ang mga transaksyon na maaaring may kinalaman sa money laundering o krimen na may kaugnayan sa teknolohiya.

Saklaw ng panukala ang mga paglilipat sa pagitan ng mga customer at regulated service provider pati na rin ang mga transaksyon na may kinalaman sa mga self-hosted na wallet. Kailangang mangolekta ang mga operator ng impormasyon tungkol sa mga customer at kanilang mga katuwang, suriin ang mga service provider na ginamit sa kabilang panig ng isang transaksyon at panatilihin ang mga talaan na sumusuporta sa bawat paglilipat sa loob ng hindi bababa sa limang taon.

Sa unang dalawang taon ng panahon ng pagpapanatili, ang impormasyon ng transaksyon ay kailangang manatili sa isang format na nagpapahintulot sa mga awtoridad sa pangangasiwa na kunin o suriin ito kaagad.

Ang Thailand Travel Rule ay magpapalawak ng mga pagsusuri sa mga self-hosted na wallet

Isa sa mga kinakailangan ay mailalapat kapag nagpadala o tumanggap ang mga customer ng digital asset mula sa mga self-hosted na wallet.

Sa mga ganitong kaso, kailangang i-verify ng mga lisensyadong operator na ang customer ang nagmamay-ari ng wallet o may awtoridad na kontrolin ito. Ang mga pagsusuri sa katuwang ay aabot sa mga operator ng digital asset o iba pang service provider na kasama sa mga paglilipat.

Sinabi ng SEC na ang mga iminungkahing kontrol ay nilayon upang magbigay ng sapat na impormasyon upang masubaybayan ang ruta ng pananalapi ng isang transaksyon ng digital asset at payagan ang mga kahina-hinalang aktibidad na masuri, mapigilan, o masagip.

Ang mga katulad na kinakailangan sa pagbabahagi ng impormasyon ay bahagi ng balangkas ng Travel Rule na ginagamit sa buong mundo para sa mga kontrol sa anti-money laundering. Pinalawak ng Financial Action Task Force ang mga pamantayan nito sa Travel Rule sa mga virtual asset at virtual asset service provider noong 2019.

Gaya ng naunang ipinaliwanag ng crypto.news, ang balangkas ay nangangailangan sa mga sakop na crypto service provider na mangolekta, magbahagi, at panatilihin ang impormasyon ng pagkakakilanlan tungkol sa mga nagpadala at tumatanggap. Ang pamantayan ay nagpapalawak ng isang kontrol sa anti-money laundering na orihinal na binuo para sa tradisyonal na paglilipat ng pananalapi sa mga digital asset.

Ang draft ng Thailand ay nagtatalaga ng magkakahiwalay na obligasyon depende sa kung saan nakapuwesto ang isang operator sa loob ng isang transaksyon.

Kailangang magpadala ang isang Nag-oorder na Operator ng Digital Asset ng impormasyon tungkol sa naglilipat at tumatanggap kasama ng tagubilin sa paglilipat sa Benepisyaryong Operator ng Digital Asset.

Kapag ang isang tagapamagitang operator ay nakaupo sa ruta ng transaksyon, ang mga kwalipikasyon nito ay dapat suriin at iba pang itinakdang hakbang ay dapat gawin upang ang ruta ay patuloy na masubaybayan.

Ang mga operator na tumatanggap ng digital asset ay haharap sa kaukulang mga kinakailangan sa pamamahala ng panganib, kabilang ang pagkolekta ng impormasyon tungkol sa naglilipat at tumatanggap kapag dumating ang mga asset mula sa isang nag-oorder na operator o customer.

Magkasamang nag-uugnayan ang SEC at AMLO sa mga panuntunan sa paglilipat ng crypto

Ang panukala ay kasunod ng pagtutulungan ng SEC at ng Anti-Money Laundering Office ng Thailand habang bumubuo ang mga awtoridad ng mga kontrol para sa mga kahina-hinalang transaksyon sa pananalapi.

Naunang nagpasya ang Subcommittee on Financial Data Connectivity to Enhance Monitoring of Suspicious Financial Transactions ng Thailand na dapat maghanda ang SEC at AMLO ng gabay para sa mga negosyo ng digital asset. Hiwalay na naghahanda ang AMLO ng mga panuntunan sa ilalim ng batas sa anti-money laundering ng bansa.

Sinabi ng SEC na nakipag-ugnayan ito sa AMLO sa pagtatakda ng mga iminungkahing kinakailangan upang ang impormasyon ay kasama ng mga paglilipat ng digital asset at maaaring gamitin para sa pagsubaybay sa transaksyon.

Bago ihanda ang pinakabagong draft, nagsagawa ang regulator ng paunang konsultasyon sa mga prinsipyo sa pagitan ng Marso at Abril 2026. Karamihan sa mga kasangkot na partido ay sumang-ayon sa iminungkahing balangkas at nagsumite ng mga komento, na isinasaalang-alang ng SEC habang pinipino ang mga kinakailangan.

Ang pagsusuri sa anti-money laundering ay tumataas sa sektor ng digital asset ng Thailand. Noong Hulyo, nagsimulang suriin ng Bank of Thailand at SEC ang mga transaksyon ng stablecoin matapos matukoy ng mga awtoridad ang mataas na halaga ng aktibidad ng USDT na maaaring nakalampas sa normal na mga channel ng pag-uulat sa pananalapi.

Ginamit ng pagsusuri ang data analytics upang suriin ang mga di-pangkaraniwang transaksyon habang iniimbestigahan ng mga awtoridad ang mga posibleng koneksyon sa money laundering, online gambling, at iba pang aktibidad na konektado sa grey economy ng Thailand.

Ang mga awtoridad ay tinitingnan ang lampas sa mga transaksyon na direkta nang pinangangasiwaan sa pamamagitan ng mga regulated platform. Isang pandaigdigang operasyon ng INTERPOL na iniulat noong Hulyo ay nagresulta sa 5,811 na pag-aresto sa 97 bansa at teritoryo at nagharang ng $293 milyon sa mga iligal na asset.

Natuklasan ng mga awtoridad ng Thailand na kasama sa operasyon ang isang pinaghihinalaang network ng paglalaba ng crypto na naglipat ng mga kita mula sa mga scam sa pag-ibig sa pamamagitan ng cross-chain token swap. Isang wallet na nauugnay sa imbestigasyon ang nagproseso ng mahigit $122.5 milyon, ayon sa mga detalye mula sa operasyon.

Ang Travel Rule mismo ay lumilipat sa mas mahigpit na anyo sa ilang mga merkado sa Asya. Inaprubahan ng South Korea ang mga pagbabago noong Agosto na mag-aalis ng limitasyon sa paglilipat nito at mangangailangan ng pagbabahagi ng impormasyon para sa bawat paglilipat sa pagitan ng mga rehistradong domestic virtual asset service provider.

Katulad na ruta ang tinahak ng Taiwan. Iminungkahi ng Financial Supervisory Commission nito ang sapilitang pagbabahagi ng impormasyon para sa mga paglilipat sa pagitan ng mga domestic crypto platform, na ang mga kinakailangan ay nakatakdang magsimula sa Oktubre.

Pinahihigpitan ng Thailand ang pangangasiwa sa mga lisensyadong kumpanya ng crypto

Ang iminungkahing kontrol sa paglilipat ng Thailand ay dumarating habang ang SEC ay bumubuo ng ilang iba pang mga panuntunan para sa sektor ng domestic digital asset.

Noong Hulyo, nagsampa ng reklamong kriminal ang regulator laban sa Bitkub Online at dalawang dating direktor dahil sa alegasyon ng maling pag-uulat sa regulasyon na konektado sa isang cyberattack noong 2021.

Nagresulta ang pag-atake sa pagkawala ng digital asset na nagkakahalaga ng humigit-kumulang 1.7 bilyong baht, o $50 milyon. Iginiit ng SEC na ang mga ulat na isinampa sa pagitan ng Mayo 10 at Oktubre 30, 2021, ay hindi tumpak na sumasalamin sa pagbaba ng mga hawak na digital asset ng Bitkub matapos nakawin ng mga umaatake ang 16 na cryptocurrency.

Sinabi ng Bitkub na naantala nila ang pagbubunyag ng pag-atake dahil gusto nilang pigilan ang isang bank run at kalaunan ay pinalitan ang mga ninakaw na asset, na iniwan ang mga customer na walang pagkalugi. Ang reklamo ng SEC ay tungkol sa impormasyong isinumite sa mga regulator kasunod ng insidente.

Lumawak ang mga kontrol sa regulasyon habang patuloy na bumubuo ang Thailand ng mga bagong ruta para sa regulated crypto investment.

Noong Agosto 31, iminungkahi ng SEC ang mga panuntunan na magbubukas ng mga overseas crypto derivative sa mga retail investor sa pamamagitan ng mga lisensyadong tagapamagitan kapag natugunan ng mga produkto ang mga tinukoy na kinakailangan.

Ang mga karapat-dapat na kontrata ay kailangang magkaroon ng mga tampok na maihahambing sa mga produkto na pinapayagan sa Thailand at gumamit ng mga regulated central counterparty clearing arrangement sa ibang bansa. Ang iba pang mga foreign crypto derivative ay mananatiling limitado sa mga institusyonal na investor sa ilalim ng panukala.

Ang pinakabagong panukala sa derivative ay kasunod ng desisyon ng Thailand noong unang bahagi ng 2026 na kilalanin ang mga cryptocurrency bilang karapat-dapat na underlying asset sa ilalim ng Derivatives Trading Act nito. Ang regulator at Thailand Futures Exchange ay nagbubuo na simula noon ng mga kinakailangan para sa mga futures at options na nauugnay sa crypto.

Isa pang konsultasyon noong Abril ang naghangad na gawing mas simple ang mga panuntunan sa crypto derivative sa pamamagitan ng pagpapahintulot sa mga lisensyadong negosyo ng digital asset na mag-aplay para sa mga lisensya sa derivative nang hindi nagtatatag ng magkahiwalay na corporate entity.

Ang umiiral na mga kinakailangan ay nangangailangan sa mga kumpanya na magtatag ng ibang entity para sa mga operasyon ng derivative, na lumilikha ng karagdagang gastos sa operasyon at pagsunod.

Bumubuo ang Thailand ng mga panuntunan para sa mas maraming regulated crypto product

Isinulong din ng Thailand ang mga plano nito para sa spot crypto ETF.

Noong Agosto, isinulong ng mga regulator ang mga panuntunan para sa Bitcoin at Ether ETF sa draft stage, na nagmumungkahi na ang mga locally listed na pondo ay dapat magpanatili ng average net exposure na hindi bababa sa 80% ng kanilang net asset value sa kanilang pinagbabatayang cryptocurrency sa bawat accounting year.

Sa simula, ang Bitcoin at Ether lamang ang magiging karapat-dapat na cryptocurrency. Mananatili ang mga domestic digital asset custodian bilang pangunahing opsyon sa kustodiya, bagaman maaaring payagan ng SEC ang mga kwalipikadong foreign custodian kapag itinuturing nilang kinakailangan ang kanilang paggamit.

Ang balangkas ay magpapahintulot sa mga locally established crypto ETF na makipagkalakalan sa Stock Exchange of Thailand, na magbibigay sa mga investor ng exposure sa pamamagitan ng mga securities account nang hindi kinakailangan na direkta nilang pamahalaan ang mga cryptocurrency wallet.

Nauna nang kinilala ng Thailand ang mga cryptocurrency bilang underlying asset para sa mga regulated derivative noong Pebrero, na nagbukas ng daan para sa mga produkto na batay sa mga asset tulad ng Bitcoin. Ang pagbabago ay nagbigay sa mga regulator at sa Thailand Futures Exchange ng legal na batayan upang bumuo ng mga futures at options na nauugnay sa crypto.

Para sa panukala sa Travel Rule, sinabi ng SEC na ang mga kinakailangan ay nilayon upang mapabuti ang pagsubaybay sa transaksyon at maiwasan ang paggamit ng mga lisensyadong negosyo para sa money laundering o pagpopondo sa terorismo nang hindi naglalagay ng labis na pasanin sa mga operator.

Inilathala ng regulator ang draft na abiso sa pamamagitan ng website nito at ng Law Portal ng Thailand at inimbitahan ang mga negosyo ng digital asset, iba pang nauugnay na partido, at mga miyembro ng publiko na magsumite ng mga komento sa pamamagitan ng mga channel ng konsultasyon hanggang Hulyo 10, 2026.