Ang nagtatag ng crypto market maker na MyTrade ay nakaiwas sa pagkakakulong at pinagmulta ng $10,000 dahil sa pagpapatakbo ng serbisyo ng wash trading na bumuo ng milyon-milyong dolyar sa pekeng pang-araw-araw na volume sa humigit-kumulang 60 cryptocurrencies.
Si Liu Zhou, 41, isang mamamayang Canadian at Chinese national, ay hinatulan sa pederal na korte ng Boston noong Huwebes ng U.S. District Judge Angel Kelley, na hindi nagpataw ng sentensiya ng pagkakakulong, iniulat ng Law360. Umamin siya ng pagkakasala sa pagsasabwatan upang gumawa ng manipulasyon sa merkado at wire fraud matapos siyang kasuhan noong Oktubre 2024 kasama ang 17 iba pang indibidwal at entidad.
Hayagang ibinenta ng MyTrade ang serbisyo. Nag-log in ang mga kliyente sa isang dashboard sa website ng MyTrade MM at tinukoy kung gaano karaming wash trade ang gusto nilang isagawa bawat araw sa mga pinangalanang palitan, isang produkto na tinawag ng kumpanya na "Volume Support." Ginawa ng mga bot ang iba pa, bumibili at nagbebenta ng parehong asset nang paulit-ulit upang palakihin ang maliwanag na volume. Noong Oktubre 2024, may dose-dosenang kliyente ang serbisyo.
Si Zhou ay prangka sa mga taong pinaniniwalaan niyang magiging potensyal na kliyente. "Ang MyTrade MM ay gumagawa ng self-trades — isang pagbili at pagbenta sa parehong segundo," sinabi niya sa kanila, at ang volume bot nito ay maaaring gamitin upang magsagawa ng pump and dumps. Ang punto, aniya, ay upang akitin ang "ibang mamimili mula sa komunidad, mga taong hindi mo kilala o hindi mo pinapansin," dahil "kailangan nating palabasin na lugi ang [ibang mamimili] para kumita."
Ang mga imbestigador ay lumikha ng NexFundAI, isang gawa-gawang kumpanya ng crypto na kumpleto sa isang website at isang token na batay sa Ethereum na kinakalakal sa Uniswap hanggang sa pinawalang-bisa ito ng tagapagpatupad ng batas, pagkatapos ay ginamit ito upang humingi ng mga serbisyo ng market-making at itala ang inialok.
Nagdulot ang operasyon ng mga kaso laban sa 18 indibidwal at entidad noong Oktubre 2024, kabilang ang mga market maker na Gotbit, ZM Quant at CLS Global.
Ang kasunduan sa pag-amin ng pagkakasala ni Zhou ay nangailangan sa MyTrade MM na ihinto ang pagbebenta ng Volume Support at permanenteng i-deactivate ang mga bot sa likod nito. Kinailangan din nito ang kumpanya na mag-post ng abiso sa sarili nitong website na nagsasaad na ang volume support ay "isang uri ng wash trading at ilegal sa ilalim ng mga batas ng Estados Unidos."
