Ang pandaigdigang crypto exchange na CoinEx ay nagproseso ng mahigit $3.84 bilyon sa mga daloy na konektado sa mga parusang entidad ng Iran simula 2019, ayon sa TRM Labs.

Ayon sa isang blog post nitong Miyerkules mula sa blockchain intelligence firm, ang crypto exchange na nakabase sa Seychelles ay nagpabilis ng mga transaksyon na konektado sa mahigit 60 Iranian entity. Ang pinakamalaking bahagi — humigit-kumulang $2.7 bilyon — ay konektado sa Iranian crypto exchange na Nobitex.

"Ang Nobitex ay nagpadala ng humigit-kumulang $360 milyon na mas malaki sa CoinEx kaysa sa natanggap nito, na nagpapahiwatig na ang cryptocurrency ay sistematikong inilalabas mula sa Iran sa pamamagitan ng CoinEx upang makahanap ng internasyonal na liquidity at pandaigdigang merkado — mahalaga para sa isang ekonomiyang labis na pinatawan ng parusa," isinulat ng TRM.

Sinabi ng TRM na ang koneksyon ng CoinEx sa Nobitex ay hindi isang hiwalay na kaso. Ayon sa firm, bawat pangunahing Iranian exchange ay nagruruta ng humigit-kumulang 5% hanggang 15% ng kabuuang volume ng transaksyon nito sa pamamagates ng CoinEx. Ang pare-parehong batayang ito ay nagpapahiwatig ng isang koordinadong kaayusan, sabi ng TRM. Ang mas maliliit at hindi gaanong kilalang platform ay naiulat din na may direktang pakikipag-ugnayan sa CoinEx.

"Ang ganitong uri ng buong market saturation ay nagmumungkahi na ang CoinEx ay alinman sa gumagana bilang isang itinalagang internasyonal na cryptocurrency gateway sa loob ng Iran o aktibong humihikayat sa Iranian market sa bawat antas," sabi ng TRM.

Ang kaakibat na mining pool ng CoinEx, ang ViaBTC, ay naiulat na nagdagdag ng isa pang layer ng exposure, kung saan sinubaybayan ng TRM ang mahigit $154 milyon sa mga bayad sa pagmimina na konektado sa Nobitex. Ang ViaBTC ay nagbigay din ng emergency liquidity sa Nobitex matapos ang isang malaking cyberattack noong 2025, ayon sa ulat.

Kapansin-pansin, nagproseso ang CoinEx ng humigit-kumulang $67 milyon sa pondo mula sa Central Bank of Iran bilang bahagi ng isang multi-chain laundering scheme sa pagitan ng Hunyo 2025 at Hunyo 2026. Bukod sa mga koneksyon nito sa mga Iranian entity, nakipag-ugnayan din ang CoinEx sa mga organisasyong terorista, kabilang ang Islamic Revolutionary Guard Corps (IRGC), at mga parusang Russian entity.

Iniulat din ng Wall Street Journal mas maaga na ang isang bahagi ng mga ninakaw na pondo mula sa $1.5 bilyong hack ng Bybit, na iniuugnay sa North Korea, ay dumaloy sa CoinEx sa pamamagitan ng mga Iranian wallet.

Ang The Block ay nakipag-ugnayan sa CoinEx para sa komento.

Mga Parusa

Itinatag noong 2017, ang CoinEx ay naharap sa ilang hadlang sa regulasyon, kabilang ang demanda mula sa New York Attorney General, isang imbestigasyon ng Germany, at pagbabawal sa Thailand. Bukod pa rito, ang platform ay hindi na rehistrado sa U.S. FinCEN o sa financial crimes unit ng Lithuania, ayon sa TRM Labs.

Mas maaga ngayong buwan, itinalaga ng U.S. Department of the Treasury's Office of Foreign Assets Control (OFAC) ang apat na pangunahing Iranian exchange, kabilang ang Nobitex, dahil sa pagpapadali ng pag-iwas sa mga parusa, pagpopondo sa terorismo, at iligal na transaksyon. Gayunpaman, hindi kasama ang CoinEx sa mga pagtatalagang iyon.

"Ang mga pagtatalaga ng OFAC noong Hunyo 2 ay nagpababa ng 78% ng domestic crypto volume ng Iran sa isang aksyon — ngunit ang internasyonal na imprastraktura na nagpapagana sa ecosystem na iyon ay nananatiling halos buo. Kailangan na ngayong harapin ng pagpapatupad at patakaran ang mga internasyonal na gateway, hindi lamang ang mga domestic exchange," sabi ni Ari Redbord, global head of policy sa TRM Labs.