Metaplanet ha lanzado oficialmente Metaplanet Securities, convirtiendo su adquisición completada de Siiibo Securities en un negocio de banca de inversión de activos digitales regulado y construido alrededor de productos financieros respaldados por Bitcoin.
Según Metaplanet, la nueva subsidiaria sucede a la correduría con sede en Tokio adquirida por 2.100 millones de JPY, completando una transacción anunciada por primera vez en junio.
La compañía dijo que el negocio operará bajo una licencia de Operador de Negocios de Instrumentos Financieros Tipo I regulada por la Agencia de Servicios Financieros de Japón, lo que le otorga el marco legal para estructurar y distribuir productos de valores vinculados a activos digitales.
En lugar de limitar su estrategia a mantener Bitcoin en su balance, Metaplanet dijo que el negocio de valores se centrará en la ingeniería financiera y en productos de inversión regulados diseñados para los mercados de capitales de Japón. La compañía describió el lanzamiento como el siguiente paso en el Proyecto Nova, su plan a largo plazo para construir servicios financieros centrados en Bitcoin.
Metaplanet Securities también ha presentado el Proyecto Nova como su primera iniciativa importante bajo la nueva estructura. La compañía dijo que tiene la intención de desarrollar un ecosistema de crédito digital con el emisor de la moneda estable de yenes JPYC y la plataforma de tokenización Progmat utilizando su tesorería de Bitcoin como garantía de mejora crediticia para bonos corporativos digitales y productos de crédito estructurados.
El marco propuesto combinaría la infraestructura de tokens de seguridad de Progmat con las monedas estables de JPYC para soportar el comercio continuo, la liquidación casi instantánea y los cálculos automáticos de intereses diarios. Según Metaplanet, los productos están destinados tanto a inversores institucionales como minoristas que buscan exposición regulada y denominada en yenes a rendimientos respaldados por Bitcoin.
A principios de este mes, Metaplanet, JPYC, Progmat y Metaplanet Securities lanzaron un estudio conjunto para examinar si Bitcoin podría servir como garantía o un activo de mejora crediticia para instrumentos de crédito basados en blockchain. Los participantes dijeron en ese momento que evaluarían el diseño del producto, la liquidación, la regulación, la protección del inversor y los requisitos técnicos antes de tomar cualquier decisión sobre la emisión.
Las empresas también declararon que no se había aprobado ninguna fecha de lanzamiento, estructura de rendimiento, términos del producto o planes de distribución, y cualquier oferta futura requeriría aprobaciones internas junto con discusiones con los reguladores.
El Proyecto Nova se basa en el esfuerzo de Metaplanet para generar ingresos a partir de sus crecientes reservas de Bitcoin en lugar de tratar el activo únicamente como una tenencia de tesorería. La compañía había dicho anteriormente que la estrategia considera a Bitcoin como una garantía productiva que puede respaldar productos financieros dentro del marco regulado de valores de Japón.
La adquisición de Siiibo Securities, anunciada en junio y completada el 13 de julio, le dio a Metaplanet el control de una plataforma establecida de bonos corporativos en línea junto con una red de inversores existente. La información de la compañía publicada durante el proceso de adquisición dijo que Siiibo había apoyado a más de 40 empresas y más de 100 emisiones de bonos, principalmente a través de bonos corporativos de colocación privada y financiación de deuda de riesgo.
Mientras tanto, Metaplanet ha continuado expandiendo su tesorería de Bitcoin mientras construye el nuevo negocio. La compañía reveló el 10 de julio que poseía 43.000 BTC después de comprar 2.823 BTC durante el segundo trimestre. También ha dicho que planea aumentar sus tenencias a 210.000 BTC para finales de 2027, mientras desarrolla productos financieros respaldados por esas reservas.
