سجلت صناديق ETF للبيتكوين الفوري الأمريكية صافي تدفقات داخلة بقيمة 730.9 مليون دولار في أقوى جلسة تداول فردية لها منذ منتصف يناير، بقيادة أكثر من 450 مليون دولار دخلت صندوق iShares Bitcoin Trust التابع لشركة BlackRock.

وفقًا لبيانات SoSoValue بتاريخ 3 سبتمبر، سجلت المجموعة أكبر تدفق يومي داخلي لها منذ 14 يناير، عندما اجتذبت الصناديق 843.6 مليون دولار، مما دفع صافي التدفقات الداخلة التراكمية منذ إطلاقها في يناير 2024 إلى 55.44 مليار دولار.

تدفقات صناديق ETF للبيتكوين تصل إلى 731 مليون دولار

شكل صندوق IBIT التابع لشركة BlackRock مبلغ 454 مليون دولار من التدفقات الداخلة يوم الخميس، وهو ما يمثل أكثر من 60% من الإجمالي. وقد رفعت أحدث المخصصات صافي التدفقات الداخلة التراكمية للصندوق إلى 63.94 مليار دولار.

احتلت صناديق ARKB التابعة لشركة ARK Invest و 21Shares المرتبة الثانية بـ 138 مليون دولار، بينما تلقى صندوق FBTC التابع لشركة Fidelity حوالي 74 مليون دولار. وجذبت منتجات البيتكوين لشركة Grayscale ما مجموعه 57 مليون دولار خلال الجلسة.

كانت صناديق HODL التابعة لشركة VanEck و BTCW التابعة لشركة WisdomTree هي المنتجات الوحيدة التي سجلت عمليات سحب. فقد صندوق HODL ما يقرب من 20 مليون دولار، بينما غادر حوالي 5 ملايين دولار صندوق BTCW.

جاءت التدفقات الداخلة مع انتعاش البيتكوين بشكل حاد، حيث ارتفعت الصناديق المدرجة في الولايات المتحدة بما يتراوح بين 5.7% و 5.9% خلال جلسة تداول يوم الخميس. وارتفعت صافي أصولها المجمعة إلى 103.34 مليار دولار، أي ما يعادل 6.32% من القيمة السوقية للبيتكوين.

وكانت نتيجة يوم الخميس أكبر بثلاثة أضعاف من حجم أي تدفق يومي فردي تم تسجيله خلال 11 جلسة من التدفقات الإيجابية في أواخر أغسطس.

جاءت عمليات الشراء الأخيرة بعد شهر أغسطس النشط للمنتجات. فقد جمعت صناديق ETF للبيتكوين الأمريكية 1.92 مليار دولار خلال جلسات التداول الخمس المنتهية في 21 أغسطس، عندما اجتذبت صناديق ETF للبيتكوين والإيثر معًا 2.61 مليار دولار في أقوى أسبوع مجمع لها منذ أكتوبر 2025.

شكلت صناديق البيتكوين حوالي 73% من تلك التدفقات، بينما تلقت صناديق ETF الفورية للإيثر 697.47 مليون دولار خلال نفس الفترة التي استمرت خمسة أيام.

صندوق IBIT التابع لشركة BlackRock لا يزال المصدر الرئيسي للطلب على صناديق ETF

شكل صندوق IBIT مرارًا وتكرارًا حصة كبيرة من الأموال التي تدخل صناديق ETF للبيتكوين الفوري الأمريكية خلال فترات الشراء الأخيرة.

ذكرت Crypto.news سابقًا أن الصناديق اجتذبت 853.5 مليون دولار على مدار خمسة أيام من 3 أغسطس حتى 7 أغسطس. وجلب صندوق BlackRock ما يقدر بـ 693 مليون دولار خلال هذه الفترة، أي ما يعادل حوالي 81% من إجمالي تدفقات المجموعة.

استمر النمط في وقت لاحق من أغسطس. وقالت QCP Capital إن ارتفاع البيتكوين من حوالي 63,500 دولار إلى أكثر من 80,000 دولار كان مدعومًا بالمشتريات الفورية بينما تراجعت مراكز العقود الآجلة. وخلال جزء من الارتفاع، جذبت صناديق ETF الفورية للبيتكوين 2.8 مليار دولار عبر ثماني جلسات متتالية.

انخفضت العقود الآجلة المفتوحة من 646,000 بيتكوين إلى 588,000 بيتكوين مع ارتفاع البيتكوين، وفقًا لـ QCP، مما فصل حركة السعر عن الارتفاعات التي كانت مدفوعة بشكل أساسي بزيادة في مراكز الرافعة المالية.

ظل صندوق IBIT أكبر صندوق ETF للبيتكوين الفوري الأمريكي من حيث الأصول على الرغم من التغيرات في التدفقات اليومية. وكانت BlackRock قد أفادت بصافي أصول بقيمة 60.52 مليار دولار للصندوق اعتبارًا من 26 أغسطس، قبل الارتفاع الأخير للبيتكوين وزيادة قيم أصول صناديق ETF يوم الخميس.

أظهرت الإيداعات المؤسسية أيضًا مراكز كبيرة في الصندوق. أفادت Jane Street عن أكثر من مليار دولار في أسهم صناديق ETF للبيتكوين الفوري الأمريكية اعتبارًا من 30 يونيو، بما في ذلك حوالي 828 مليون دولار في IBIT. ومثل الإيداع الفصلي المراكز في نهاية يونيو ولم يكشف عن التعرض الحالي للشركة التجارية.

ظلت تدفقات صناديق ETF متقلبة بين جلسات الشراء الكبيرة

لم تسفر التدفقات الداخلة الكبيرة عن تدفق مستمر من عمليات الشراء في كل يوم تداول.

سجلت المنتجات الأمريكية صافي تدفقات خارجة بقيمة 201.9 مليون دولار في 28 أغسطس، منهية بذلك تسع جلسات متتالية من التدفقات الداخلة. وقادت صناديق ARKB التابعة لشركة ARK 21Shares عمليات السحب بـ 114.9 مليون دولار، بينما خسر IBIT 33.4 مليون دولار.

على الرغم من الجلسة السلبية الأخيرة، لا تزال الصناديق تجتذب ما مجموعه 924.5 مليون دولار خلال أسبوع التداول من 24 إلى 28 أغسطس.

انعكست التدفقات مرة أخرى مع بداية سبتمبر. سحب المستثمرون 236 مليون دولار من الصناديق في 1 سبتمبر، حيث شكل IBIT حوالي 201 مليون دولار من الاستردادات.

أظهرت بيانات SoSoValue أن المجموعة عادت إلى صافي الشراء في الجلسة التالية، حيث اجتذبت حوالي 101 مليون دولار في 2 سبتمبر. وتلقى IBIT حوالي 115 مليون دولار، مما عوض السحوبات في أماكن أخرى في المجموعة قبل تخصيص يوم الخميس الأكبر بكثير.

وبالتالي، فإن مبلغ 454 مليون دولار الذي دخل صندوق IBIT في 3 سبتمبر جاء بعد جلستين من تسجيل الصندوق سحبًا بقيمة 201 مليون دولار، مما وضع منتج BlackRock على جانبي أكبر التحركات اليومية خلال الأيام الأولى من سبتمبر.

تأتي التقلبات الأخيرة بعد فترة تعافى فيها الطلب على صناديق ETF للبيتكوين بالفعل من عمليات السحب المستمرة في وقت سابق من العام. ودخلت المنتجات يوليو بعد ثمانية أسابيع سلبية متتالية، بما في ذلك 527 مليون دولار في سحوبات خلال أيام التداول الأربعة المنتهية في 2 يوليو.

أنهى تدفق داخلي بقيمة 221.7 مليون دولار في 2 يوليو سلسلة سحب يومية استمرت 10 أيام، بينما عادت BlackRock إلى مخصصات أكبر بعد أيام. وتلقى IBIT 209.4 مليون دولار في 7 يوليو حيث وصل إجمالي التدفقات اليومية الداخلة عبر صناديق ETF للبيتكوين الأمريكية إلى 265.7 مليون دولار.

وبحلول 30 يوليو، دخل 233.1 مليون دولار إضافي إلى المنتجات، حيث استحوذت BlackRock على 183.4 مليون دولار. وشكل الصندوق 78.7% من التدفقات الداخلة في تلك الجلسة.

وقد تجاوز تخصيص يوم الخميس البالغ 730.9 مليون دولار الآن كل من تلك المجاميع اليومية، بينما تجاوزت القيمة الصافية المجمعة لأصول سوق صناديق ETF للبيتكوين الفوري الأمريكية 103 مليار دولار.