اقترحت هيئة الأوراق المالية والبورصات التايلاندية قواعد جديدة تلزم مشغلي الأصول الرقمية بجمع وتدقيق والاحتفاظ بالمعلومات المتعلقة بتحويلات العملات المشفرة، وذلك ضمن إطار "قاعدة السفر" المخطط له.

وفقًا لهيئة الأوراق المالية والبورصات التايلاندية، فإن مسودة الإخطار ستتطلب من المشغلين إنشاء أنظمة لإدارة المخاطر لتحويلات الأصول الرقمية وإيصالاتها، مما يمنحهم معلومات كافية لتحديد المعاملات التي قد تنطوي على غسل الأموال أو الجرائم المتعلقة بالتكنولوجيا.

يغطي الاقتراح التحويلات بين العملاء ومقدمي الخدمات المنظمين، بالإضافة إلى المعاملات التي تتضمن المحافظ ذاتية الاستضافة. سيتعين على المشغلين جمع معلومات حول العملاء وأطرافهم المقابلة، وفحص مقدمي الخدمات المستخدمين في الجانب الآخر من المعاملة، والاحتفاظ بسجلات تدعم كل تحويل لمدة لا تقل عن خمس سنوات.

خلال السنتين الأوليين من فترة الاحتفاظ، يجب أن تظل معلومات المعاملة بتنسيق يسمح للسلطات الإشرافية باستردادها أو فحصها فورًا.

قاعدة السفر في تايلاند ستوسع الفحوصات لتشمل المحافظ ذاتية الاستضافة

أحد المتطلبات سينطبق عندما يرسل العملاء أصولاً رقمية إلى محافظ ذاتية الاستضافة أو يتلقونها منها.

في مثل هذه الحالات، سيتعين على المشغلين المرخصين التحقق من أن العميل يمتلك المحفظة أو لديه سلطة التحكم فيها. ستشمل فحوصات الأطراف المقابلة مشغلي الأصول الرقمية أو غيرهم من مقدمي الخدمات المشاركين في التحويلات.

صرحت هيئة الأوراق المالية والبورصات بأن الضوابط المقترحة تهدف إلى توفير معلومات كافية لتتبع المسار المالي لمعاملة الأصول الرقمية والسماح بفحص النشاط المشبوه أو منعه أو اعتراضه.

تشكل متطلبات مشاركة المعلومات المماثلة جزءًا من إطار "قاعدة السفر" المستخدم دوليًا لضوابط مكافحة غسل الأموال. قامت فرقة العمل المعنية بالإجراءات المالية (FATF) بتوسيع معايير "قاعدة السفر" لتشمل الأصول الافتراضية ومقدمي خدمات الأصول الافتراضية في عام 2019.

كما أوضح موقع crypto.news سابقًا، يتطلب الإطار من مقدمي خدمات الكريبتو المشمولين بـ "قاعدة السفر" جمع ومشاركة والاحتفاظ بالمعلومات التعريفية حول المرسلين والمستقبلين. يوسع المعيار ضابط مكافحة غسل الأموال الذي تم تطويره في الأصل للتحويلات المالية التقليدية ليشمل الأصول الرقمية.

تحدد مسودة تايلاند التزامات منفصلة اعتمادًا على موقع المشغل داخل المعاملة.

سيتعين على مشغل الأصول الرقمية المُصدر للأمر إرسال معلومات حول المُحوِّل والمُحوَّل إليه جنبًا إلى جنب مع تعليمات التحويل إلى مشغل الأصول الرقمية المُستفيد.

عندما يكون هناك مشغل وسيط على مسار المعاملة، يجب فحص مؤهلاته واتخاذ خطوات أخرى محددة بحيث يمكن تتبع المسار باستمرار.

سيواجه المشغلون الذين يتلقون أصولًا رقمية متطلبات إدارة مخاطر مقابلة، بما في ذلك جمع معلومات عن المُحوِّل والمُحوَّل إليه عندما تصل الأصول من مشغل مُصدر للأمر أو عميل.

هيئة الأوراق المالية والبورصات ومكتب مكافحة غسل الأموال ينسقان قواعد تحويل الكريبتو

يأتي هذا الاقتراح بعد العمل المشترك بين هيئة الأوراق المالية والبورصات ومكتب مكافحة غسل الأموال في تايلاند بينما تقوم السلطات بتطوير ضوابط للمعاملات المالية المشبوهة.

اللجنة الفرعية التايلاندية المعنية بربط البيانات المالية لتعزيز مراقبة المعاملات المالية المشبوهة قد قررت سابقًا أن تقوم هيئة الأوراق المالية والبورصات ومكتب مكافحة غسل الأموال بإعداد توجيهات لشركات الأصول الرقمية. وقد كان مكتب مكافحة غسل الأموال يعد بشكل منفصل قواعد بموجب قانون مكافحة غسل الأموال في البلاد.

قالت هيئة الأوراق المالية والبورصات إنها نسقت مع مكتب مكافحة غسل الأموال عند تحديد المتطلبات المقترحة بحيث ترافق المعلومات تحويلات الأصول الرقمية ويمكن استخدامها لمراقبة المعاملات.

قبل إعداد المسودة الأخيرة، أجرت الهيئة التنظيمية استشارة أولية حول المبادئ بين مارس وأبريل 2026. واتفقت معظم الأطراف المعنية على الإطار المقترح وقدمت تعليقات، والتي نظرت فيها هيئة الأوراق المالية والبورصات أثناء صقل المتطلبات.

تزايد التدقيق في مكافحة غسل الأموال عبر قطاع الأصول الرقمية في تايلاند. في يوليو، بدأ بنك تايلاند وهيئة الأوراق المالية والبورصات في فحص معاملات العملات المستقرة بعد أن حددت السلطات نشاط USDT عالي القيمة ربما يكون قد تجاوز قنوات الإبلاغ المالي العادية.

استخدمت المراجعة تحليلات البيانات لفحص المعاملات غير العادية بينما كانت السلطات تحقق في الروابط المحتملة بغسل الأموال والمقامرة عبر الإنترنت والأنشطة الأخرى المرتبطة بالاقتصاد الرمادي في تايلاند.

كانت السلطات تنظر إلى ما هو أبعد من المعاملات التي تتم مباشرة عبر المنصات المنظمة. أسفرت عملية عالمية للإنتربول أُبلغ عنها في يوليو عن 5,811 اعتقالًا عبر 97 دولة وإقليمًا واعتراض 293 مليون دولار من الأصول غير المشروعة.

كشفت السلطات التايلاندية المشاركة في العملية عن شبكة مشتبه بها لغسل العملات المشفرة قامت بتحويل عائدات عمليات الاحتيال الرومانسية عبر مقايضات الرموز عبر السلاسل. وقد عالجت إحدى المحافظ المرتبطة بالتحقيق أكثر من 122.5 مليون دولار، وفقًا لتفاصيل العملية.

تتحرك "قاعدة السفر" نفسها نحو أشكال أكثر صرامة عبر العديد من الأسواق الآسيوية. وافقت كوريا الجنوبية على تغييرات في أغسطس ستزيل حد التحويل وتتطلب مشاركة المعلومات لكل تحويل بين مقدمي خدمات الأصول الافتراضية المحليين المسجلين.

اتخذت تايوان مسارًا مشابهًا. اقترحت لجنة الرقابة المالية التايوانية مشاركة إلزامية للمعلومات للتحويلات بين منصات الكريبتو المحلية، مع تحديد موعد بدء المتطلبات في أكتوبر.

تايلاند تشدد الرقابة على شركات الكريبتو المرخصة

تأتي ضوابط التحويل المقترحة في تايلاند بينما تعمل هيئة الأوراق المالية والبورصات على تطوير العديد من القواعد الأخرى لقطاع الأصول الرقمية المحلي.

في يوليو، قدمت الهيئة التنظيمية شكوى جنائية ضد شركة Bitkub Online ومديرين سابقين بسبب ادعاءات بتقديم تقارير تنظيمية كاذبة تتعلق بهجوم سيبراني في عام 2021.

أسفر الهجوم عن فقدان أصول رقمية بقيمة تقدر بنحو 1.7 مليار باهت، أو 50 مليون دولار. زعمت هيئة الأوراق المالية والبورصات أن التقارير المقدمة بين 10 مايو و 30 أكتوبر 2021، لم تعكس بدقة الانخفاض في حيازات Bitkub من الأصول الرقمية بعد أن سرق المهاجمون 16 عملة مشفرة.

قالت Bitkub إنها أخرت الكشف عن الهجوم لأنها أرادت منع تهافت على السحب (Bank Run) واستبدلت لاحقًا الأصول المسروقة، مما لم يتسبب في خسائر للعملاء. كانت شكوى هيئة الأوراق المالية والبورصات تتعلق بالمعلومات المقدمة للمنظمين بعد الحادث.

توسعت الضوابط التنظيمية بينما تواصل تايلاند تطوير مسارات جديدة للاستثمار المنظم في الكريبتو.

في 31 أغسطس، اقترحت هيئة الأوراق المالية والبورصات قواعد تفتح مشتقات الكريبتو الخارجية للمستثمرين الأفراد عبر وسطاء مرخصين عندما تستوفي المنتجات المتطلبات المحددة.

ستحتاج العقود المؤهلة إلى ميزات قابلة للمقارنة مع المنتجات المسموح بها في تايلاند واستخدام ترتيبات مقاصة مركزية منظمة للأطراف المقابلة في الخارج. وستظل مشتقات الكريبتو الأجنبية الأخرى مقصورة على المستثمرين المؤسسيين بموجب الاقتراح.

يأتي أحدث اقتراح للمشتقات بعد قرار تايلاند في وقت سابق من عام 2026 بالاعتراف بالعملات المشفرة كأصول أساسية مؤهلة بموجب قانون تداول المشتقات الخاص بها. وقد قامت الهيئة التنظيمية وبورصة تايلاند للعقود الآجلة منذ ذلك الحين بتطوير متطلبات للعقود الآجلة والخيارات المرتبطة بالكريبتو.

سعت مشاورة أخرى في أبريل إلى تبسيط قواعد مشتقات الكريبتو من خلال السماح لشركات الأصول الرقمية المرخصة بتقديم طلبات للحصول على تراخيص المشتقات دون إنشاء كيانات اعتبارية منفصلة.

تتطلب المتطلبات الحالية من الشركات إنشاء كيان مختلف لعمليات المشتقات، مما يخلق تكاليف تشغيل وامتثال إضافية.

تايلاند تبني قواعد للمزيد من منتجات الكريبتو المنظمة

قطعت تايلاند أيضًا خطوات إلى الأمام في خططها لصناديق الاستثمار المتداولة (ETF) للعملات المشفرة الفورية.

في أغسطس، قدم المنظمون قواعد صناديق البيتكوين والإيثر المتداولة إلى مرحلة المسودة، مقترحين أن تحتفظ الصناديق المدرجة محليًا بمتوسط صافي تعرض لا يقل عن 80% من صافي قيمة أصولها للعملة المشفرة الأساسية خلال كل سنة محاسبية.

ستكون البيتكوين والإيثر في البداية العملات المشفرة المؤهلة الوحيدة. وسيظل أمناء حفظ الأصول الرقمية المحليون الخيار الأساسي للحفظ، على الرغم من أن هيئة الأوراق المالية والبورصات يمكن أن تسمح لأمناء الحفظ الأجانب المؤهلين عندما تعتبر استخدامهم ضروريًا.

سيتيح هذا الإطار لصناديق الاستثمار المتداولة للكريبتو المنشأة محليًا التداول في بورصة تايلاند، مما يمنح المستثمرين تعرضًا من خلال حسابات الأوراق المالية دون الحاجة إلى إدارة محافظ العملات المشفرة مباشرة.

كانت تايلاند قد اعترفت بالفعل بالعملات المشفرة كأصول أساسية للمشتقات المنظمة في فبراير، مما فتح الطريق لمنتجات تستند إلى أصول مثل البيتكوين. وقد منح هذا التغيير المنظمين وبورصة تايلاند للعقود الآجلة أساسًا قانونيًا لتطوير العقود الآجلة والخيارات المرتبطة بالكريبتو.

بالنسبة لاقتراح "قاعدة السفر"، قالت هيئة الأوراق المالية والبورصات إن المتطلبات تهدف إلى تحسين تتبع المعاملات ومنع استخدام الشركات المرخصة في غسل الأموال أو تمويل الإرهاب دون فرض عبء لا مبرر له على المشغلين.

نشرت الهيئة التنظيمية مسودة الإخطار عبر موقعها الإلكتروني والبوابة القانونية التايلاندية ودعت شركات الأصول الرقمية والأطراف المعنية الأخرى وعامة الجمهور لتقديم التعليقات عبر قنوات التشاور حتى 10 يوليو 2026.