Procurorii federali au acuzat doi ingineri Robinhood de fraudă cu mărfuri și fraudă prin cablu, după ce fiecare ar fi câștigat peste 50.000 de dolari tranzacționând futures perpetue cripto cu informații confidențiale de listare.
Biroul Procurorului SUA pentru Districtul de Sud al New York-ului a anunțat acuzațiile împotriva lui Hefu Chai, 36 de ani, și Huaisong Xiang, 30 de ani, cunoscut și sub numele de Jerry Xiang, pe 15 septembrie.
Ambii inculpați au lucrat ca ingineri la Robinhood Markets în timpul presupusei conduite. Conform plângerilor penale, slujbele lor le-au oferit acces la informații confidențiale despre ce criptomonede Robinhood Crypto intenționa să adauge pe platforma sa și când listările ar deveni publice.
Procurorii susțin că Chai și Xiang au folosit informațiile între 2025 și 2026 pentru a deschide poziții futures perpetue legate de listările planificate. În loc să cumpere token-urile subiacente, ei ar fi plasat tranzacțiile prin Hyperliquid înainte ca Robinhood să-și lanseze anunțurile.
Odată ce listările au devenit publice, procurorii au spus că prețurile mai multor criptomonede aferente au crescut, permițând ambilor inculpați să-și închidă pozițiile profitabile. Fiecare inginer ar fi realizat peste 50.000 de dolari prin tranzacții legate de planurile private de listare ale Robinhood.
Plângerile îi acuză pe Chai și Xiang de încălcarea datoriilor lor de a proteja informațiile confidențiale ale angajatorului lor. Procurorii nu au identificat fiecare criptomonedă implicată în presupusele tranzacții în anunțul public.
Așa cum a raportat crypto.news în iunie, anunțul de listare al Worldcoin de către Robinhood a oferit clienților acces la WLD în timp ce token-ul înregistra fluctuații puternice de preț. WLD a scăzut cu aproape 15% în jurul perioadei de listare, în ciuda obținerii accesului la baza de clienți Robinhood, arătând că o adăugare pe platformă nu produce întotdeauna o creștere durabilă.
Hyperliquid operează o platformă descentralizată de derivate unde traderii pot lua poziții long sau short prin futures perpetue. Spre deosebire de futures-urile standard, contractele perpetue nu au date fixe de expirare și utilizează plăți recurente de finanțare pentru a menține prețurile lor aproape de activele de referință.
Conform procurorilor, absența unei date de expirare le-a permis lui Chai și Xiang să stabilească poziții înainte de anunțurile Robinhood și să le mențină până la apariția mișcărilor de preț așteptate. Plângerile susțin că ambii ingineri dețineau informații materiale nepublice atunci când au intrat în tranzacții.
Hyperliquid înregistrează tranzacțiile pe infrastructura blockchain publică, dar utilizatorii pot interacționa cu piețele sale fără a cumpăra activele referite de contracte. Raportarea din iulie a actualizărilor protocolului Hyperliquid a detaliat modul în care HIP-3 a deschis crearea pieței perpetue dezvoltatorilor externi și a extins platforma dincolo de token-urile cripto la instrumente legate de acțiuni, mărfuri și indici.
HIP-3 a funcționat pe rețeaua principală din octombrie 2025, în timp ce HIP-4 a fost lansat în mai 2026 cu suport pentru piețele de predicții și evenimente. Gama extinsă de instrumente a Hyperliquid a adus infrastructura sa de tranzacționare descentralizată mai aproape de piețele tradițional supravegheate de regulile americane privind mărfurile și derivatele.
Deși presupusele tranzacții au avut loc într-un spațiu descentralizat, Procurorul SUA Jamie McDonald a declarat că tipul de platformă utilizată nu a eliminat obligațiile legale ale inculpaților.
„Însușirea frauduloasă a informațiilor confidențiale pentru a tranzacționa pe piețele de derivate în beneficiu personal este ilegală”, a spus McDonald.
Procurorul a adăugat că traderii nu pot evita legile americane privind valorile mobiliare și mărfurile prin utilizarea futures-urilor perpetue, a valorilor mobiliare tokenizate sau a produselor financiare similare.
Chai și Xiang se confruntă fiecare cu o acuzație de fraudă cu mărfuri și o acuzație de fraudă prin cablu. Conform Departamentului de Justiție, acuzația de mărfuri poartă o pedeapsă maximă de închisoare de 10 ani, în timp ce frauda prin cablu poartă o pedeapsă maximă de 20 de ani.
Orice sentință ar fi stabilită de un judecător federal după ce ar lua în considerare Liniile Directoare de Condamnare ale SUA și alți factori statutari. Pedepsele maxime nu indică ce ar primi fiecare inculpat dacă ar fi condamnat.
Cazul oferă cititorilor americani un exemplu direct despre modul în care procurorii federali pot urmări presupusa utilizare abuzivă a informațiilor corporative cripto, chiar și atunci când tranzacțiile nu implică acțiuni obișnuite sau achiziții spot de token-uri. Procurorii au încadrat presupusele poziții perpetue ca tranzacții cu derivate făcute cu informații obținute de la o companie listată în SUA.
Robinhood se tranzacționează pe Nasdaq sub simbolul HOOD și oferă servicii cripto prin Robinhood Crypto. Produsele sale de brokeraj convențional, cripto și derivate operează prin entități afiliate separate cu aranjamente de reglementare diferite.
Dezvăluirile oficiale ale Robinhood precizează că afacerea sa de futures și swap-uri compensate din SUA operează prin Robinhood Derivatives, un comerciant de comision futures înregistrat la Commodity Futures Trading Commission și membru al National Futures Association. Robinhood Crypto este licențiat de Departamentul de Servicii Financiare din Statul New York pentru activități cu monede virtuale.
Presupusele tranzacții Hyperliquid au fost separate de tranzacțiile clienților pe propria platformă Robinhood. Procurorii i-au acuzat pe cei doi angajați de exploatarea informațiilor interne, mai degrabă decât de a susține că clienții Robinhood au pierdut fonduri sau că brokerajul a manipulat prețurile token-urilor.
Asistentul Director FBI James C. Barnacle Jr. a declarat că inginerii ar fi folosit informații sensibile obținute prin angajarea lor pentru profit personal. Potrivit lui Barnacle, acuzațiile arată că FBI și partenerii săi vor acționa atunci când angajații sunt acuzați de abuzul informațiilor corporative confidențiale.
Chai era programat să-și facă prima apariție în instanță în Districtul de Nord al Californiei. Xiang urma să apară în Manhattan în fața judecătorului american Ona T. Wang din Districtul de Sud al New York-ului.
Acuzațiile vin pe măsură ce Robinhood și-a crescut utilizarea produselor bazate pe blockchain. În septembrie, rețeaua sa Ethereum layer-2 a înregistrat o întrerupere de 14 minute a producției de blocuri, care a împiedicat temporar transferurile și apelurile de contracte inteligente să primească confirmare.
Robinhood a lansat rețeaua principală publică a lanțului pe 1 iulie cu 95 de acțiuni tokenizate și acces la portofel în peste 120 de țări. Rețeaua utilizează Ethereum pentru taxele de tranzacție și suportă portofele și aplicații compatibile, în timp ce produsele sale tokenizate rămân separate de presupusele tranzacții de listare cripto descrise în plângerile federale.
Niciuna dintre plângeri nu reprezintă o constatare de vinovăție. Chai și Xiang sunt prezumați nevinovați, cu excepția cazului în care procurorii dovedesc acuzațiile dincolo de orice îndoială rezonabilă în instanță.
WLD