Als je cryptocurrency handelt, moet je weten hoe deze liquiditeit je portfolio kan beïnvloeden, vooral wanneer je DEXs gebruikt. Het beïnvloedt niet alleen hoe transacties worden uitgevoerd, maar ook hoe je kansen en risico's evalueert in een steeds complexere cryptomarkt. Hier zijn enkele liquiditeitstypen en hun belang.

Typen liquiditeit

Liquiditeit in cryptocurrency kan worden onderverdeeld in verschillende typen, gebaseerd op hoe en waar handel plaatsvindt.

Marktliquiditeit

Dit geeft aan hoe gemakkelijk een coin op de markt kan worden gekocht of verkocht zonder de prijs ervan te beïnvloeden. Coins met een hoog handelsvolume hebben meestal een sterke marktliquiditeit. Hoge marktliquiditeit betekent snelle transacties en stabiele prijzen. Lage marktliquiditeit betekent trage transacties en hoge volatiliteit. Marktliquiditeit is in feite een handelsomgeving en het laat zien hoe gemakkelijk transacties kunnen plaatsvinden in een specifieke markt, zoals een bepaalde beurs of handelspaar. Een BTC/USDT-paar op een grote beurs heeft bijvoorbeeld meestal een hoge marktliquiditeit omdat er veel deelnemers handelen.

Beursliquiditeit

Dit verwijst naar de liquiditeit die beschikbaar is op een specifieke beurs. Dezelfde coin kan verschillende liquiditeit hebben op verschillende platforms. Een coin kan zeer liquide zijn op de ene beurs, maar slecht liquide op een andere. Dit is een van de belangrijke factoren bij het kiezen van een handelsbeurs. Gewoonlijk hebben grotere cryptobeurzen een hogere liquiditeit dan kleinere. De LBank+ beurs heeft bijvoorbeeld een hogere liquiditeit voor memecoins dan welke andere beurs dan ook.

Liquiditeit van liquiditeitspools

Dit is een verzameling van gepoolde fondsen op gedecentraliseerde beurzen. In deze pool storten liquiditeitsverschaffers hun fondsen op een 50%-basis (bijvoorbeeld ETH + USDT). Alle transacties vinden plaats tegen deze pools met behulp van algoritmes (AMMs). En bij elke transactie wordt een vergoeding afgetrokken die naar de liquiditeitsverschaffers gaat. Wanneer traders kopen of verkopen, handelen ze niet met een andere trader; ze handelen met de pool zelf.

Activumliquiditeit

Dit verwijst naar hoe gemakkelijk een specifieke cryptocurrency kan worden omgezet in contant geld of een ander activum over markten heen. Activumliquiditeit klinkt misschien als marktliquiditeit, maar het richt zich op een specifieke coin. Dit hangt af van de algehele populariteit, adoptie en hoe breed de coin wordt genoteerd.

Waarom is liquiditeit belangrijk?

Liquiditeit is belangrijk in crypto omdat het direct van invloed is op hoe gemakkelijk en veilig je een activum kunt verhandelen. Hoe veelbelovend een coin ook lijkt, de waarde ervan betekent niets als je hem niet efficiënt kunt kopen of verkopen wanneer dat nodig is. Hier zijn enkele belangrijke punten over liquiditeit.

1. Liquiditeit maakt handel soepel en vermindert de gasfee bij het kopen en verkopen van activa.
2. Hoge liquiditeit helpt plotselinge volatiliteit te verminderen en maakt activaprijzen stabiel.
3. In een markt met hoge liquiditeit hebben activa een smalle bied-laat-spread, wat betekent dat het verschil tussen de koop- en verkoopprijs minimaal is.
4. Hoge liquiditeit zorgt voor vertrouwen en zekerheid, vooral voor bedrijven die willen investeren. Dit vertrouwen zorgt ervoor dat ze snel kunnen omzetten naar contant geld wanneer nodig, wat veiligheid biedt tijdens marktonzekerheid. In perpetual futures houdt sterke liquiditeit de financieringsrentes stabiel en in lijn met spotprijzen.

Belangrijkste factoren die liquiditeit beïnvloeden

Liquiditeit in cryptomarkten ontstaat niet automatisch. Het wordt beïnvloed door verschillende belangrijke factoren die bepalen hoe gemakkelijk activa kunnen worden verhandeld. Hier zijn er enkele.

1. De beschikbaarheid van activa heeft direct invloed op de liquiditeit. Als activa op meerdere grote beurzen zijn genoteerd, hebben ze een betere liquiditeit dan beperkt genoteerde activa. Bredere beschikbaarheid vergroot de toegang en handelsactiviteit.
2. Ongetwijfeld kan populariteit de liquiditeit van activa binnen enkele dagen beïnvloeden. Hoe populairder het activum, hoe meer liquiditeit het zal aantrekken.
3. Bij extreme volatiliteit kan de liquiditeit afnemen door aarzeling van traders. Gematigde of hoge volatiliteit kan daarentegen de liquiditeit verhogen.
4. Als een groot deel van de tokens is vergrendeld of in handen is van een paar houders, kan de liquiditeit beperkt zijn. Een bredere distributie verbetert de verhandelbaarheid. Algehele liquiditeit is de ruggengraat van handel. Hoe hoger de liquiditeit, hoe soepeler en stabieler de handelservaring, terwijl lage liquiditeit leidt tot slippage, volatiliteit en een hoger risico voor traders.

Algehele liquiditeit is de ruggengraat van handel. Hoe hoger de liquiditeit, hoe soepeler en stabieler de handelservaring, terwijl lage liquiditeit leidt tot slippage, volatiliteit en een hoger risico voor traders.