De Thaise SEC is van plan verborgen financiers van cryptobedrijven te betrekken in haar regime voor grootaandeelhouders, waarbij de AML-regels (anti-witwasregels) worden aangescherpt, zelfs nu het de deur opent naar aan Bitcoin gekoppelde derivaten en ETF's.
De Thaise Securities and Exchange Commission (SEC) bereidt nieuwe regels voor die verborgen financiële geldschieters van binnenlandse cryptobedrijven zouden betrekken in hetzelfde regulatoire net als hun grootste aandeelhouders, in een directe poging om verhuld kapitaal en illegale geldstromen af te snijden.
Volgens een flitsbericht van het Chinese medium ChainCatcher zou het conceptkader "financiers achter grootaandeelhouders van cryptocurrency-bedrijven" dwingen om hetzelfde goedkeuringsproces te ondergaan als die aandeelhouders, indien zij "aanzienlijke financiële ondersteuning" bieden via garanties, financieringscontracten of gestructureerde investeringen. Hoewel de SEC de volledige tekst nog niet in het Engels heeft gepubliceerd, wordt verwacht dat het voorstel van toepassing zal zijn op gelicentieerde beurzen, makelaars en dealers die worden gereguleerd onder het Thaise Koninklijk Besluit inzake Digitale Activazaken.
Het initiatief bouwt voort op een bredere opschoning van eigendomsstructuren die reeds in Bangkok gaande is. In februari heeft het Thaise Ministerie van Financiën een besluit aangenomen dat de definitie van een grootaandeelhouder in digitale-activa-bedrijven aanscherpt, zodat deze elke persoon omvat die direct of indirect meer dan 5% van de stemrechten bezit, of iedereen die effectief "management of operaties controleert", volgens een officiële mededeling bijgehouden door Digital Policy Alert.
Een afzonderlijke juridische notitie van Silk Legal merkt op dat, onder SEC Nieuws Nr. 52/2026, operators 180 dagen hebben vanaf 4 maart 2026 om "hun eigendomsstructuren te herzien, nieuw kwalificerende grootaandeelhouders te identificeren en goedkeuringsaanvragen in te dienen voor degenen die niet eerder zijn goedgekeurd", waardoor langdurige mazen in de wet rond nominee- en gelaagde holdings worden gedicht. Deze 'look-through'-tests zullen nu worden uitgebreid tot financiers wier kapitaal effectief bepaalt wie een cryptoplatform controleert, zelfs als hun naam nooit op de kapitaaltabel verschijnt.
De Thaise autoriteiten hebben het eigendomsonderzoek gekoppeld aan een agressievere aanpak van witwassen via digitale-activa-platforms. In maart bevroren lokale beurzen meer dan 10.000 accounts die verdacht werden van het fungeren als zogenaamde "mule"-wallets onder een nieuwe "Speed Bump"-maatregel, volgens een rapport van MEXC News dat de Thai Digital Asset Operators Trade Association (TDO) citeert. De SEC heeft ook een "Travel Rule"-regime voorgesteld dat cryptobedrijven zou verplichten om afzender- en ontvangergegevens te verzamelen en te delen bij elke overboeking, een stap die SEC-secretaris-generaal Pornanong Budsaratragoon omschreef als "een hoeksteen van de proactieve strategie van de toezichthouder" om te voorkomen dat het ecosysteem een kanaal wordt voor fraude en witwassen, zo meldde The Nation.
Deze maatregelen komen zelfs nu Thailand probeert zijn reputatie als een crypto-vriendelijke jurisdictie te verstevigen. In februari bevestigde de SEC dat cryptocurrencies zoals Bitcoin zouden worden erkend als onderliggende activa onder de Derivatives Act van het land, waardoor ze gereguleerde futuresproducten konden ondersteunen, een verschuiving die volgens Pornanong "marktinclusiveit zou bevorderen" en "portfoliodiversificatie en risicobeheer zou verbeteren". Plaatsvervangend secretaris-generaal Jomkwan Kongsakul heeft afzonderlijk gezegd dat de commissie van plan is om "begin dit jaar" formele richtlijnen te publiceren ter ondersteuning van crypto exchange-traded funds, waarbij beleggers waarschijnlijk tot 5% van gediversifieerde portefeuilles mogen toewijzen aan digitale-activa-producten zodra het kader van kracht wordt, volgens de Bangkok Post, geciteerd door CoinMarketCap en crypto.news.
