SEC menuntut seorang warga Cypress, Texas, karena menjalankan skema penipuan kripto senilai $12,3 juta yang mengandalkan bot perdagangan AI palsu, dalam gugatan yang diajukan pada hari Kamis di pengadilan federal di Houston.

Nathan Fuller, pendiri dan satu-satunya anggota Privvy Investments LLC, mengumpulkan dana dari sekitar 150 investor di sembilan negara bagian dan dua negara asing antara Oktober 2022 dan pertengahan 2024, kata agensi tersebut. Dia juga berbisnis dengan nama samaran Gateway Digital Investments.

Fuller memberi tahu investor bahwa bot berbasis AI miliknya secara otonom memindai platform perdagangan kripto untuk menangkap celah harga kecil melalui arbitrase frekuensi tinggi, menjanjikan pengembalian 40% hingga 50% dalam 30 hingga 45 hari, menurut SEC. Beberapa diberitahu bahwa mereka bisa mendapatkan keuntungan terjamin di atas 100% hanya dalam 21 hari.

Bot-bot tersebut tidak berfungsi seperti yang diiklankan. Sejauh kode tersebut berjalan sama sekali, itu tidak memiliki fungsionalitas AI atau stop-loss, dan Fuller hanya menggunakan sekitar $380.000, kira-kira 3% dari dana yang terkumpul, untuk benar-benar membeli kripto, tanpa menghasilkan keuntungan, kata gugatan tersebut.

Sebaliknya, SEC menuduh, Fuller menyalahgunakan setidaknya $6,2 juta untuk rumah senilai sekitar $1 juta, perjudian, kartu koleksi, perjalanan, dan Jeep, serta mengalirkan sekitar $5,5 juta kembali ke investor sebelumnya dalam pembayaran ala Ponzi.

Untuk meredakan kekhawatiran investor, Fuller secara palsu mengklaim bahwa ia memiliki lisensi pengirim uang Texas dan obligasi jaminan, bahwa dana tersebut diasuransikan FDIC, dan bahwa polis asuransi tanggung jawab profesional mendukung usaha tersebut, kata agensi.

Tidak ada satu pun yang nyata. Gugatan tersebut menyatakan Fuller menciptakan perusahaan asuransi bernama Texas Guarantors & Securities, dan mengubah sertifikat biBERK asli yang berumur pendek untuk menunjukkan cakupan tanggung jawab profesional senilai $5 juta yang secara eksplisit dikecualikan oleh polis tersebut.

Dalam sebuah kejutan untuk skema berlabel AI, upaya penutupan juga mengandalkan AI. Ketika investor mencoba menarik dana pada Juni 2024, Fuller mendirikan perusahaan palsu bernama Blockchain Audit Solutions dan menggunakan ChatGPT untuk menyusun surat palsu yang memberi tahu investor bahwa akun mereka telah dipindahkan dan memerlukan "verifikasi KYC" sebelum pembayaran apa pun, menurut gugatan tersebut.

Kasus perdata ini bukanlah perjalanan pertama Fuller melalui pengadilan federal terkait Privvy. September lalu, pengadilan kebangkrutan Texas menolak pembebasan utangnya lebih dari $12,5 juta setelah dia mengakui, menurut Departemen Kehakiman, mengoperasikan Privvy sebagai skema Ponzi dan membuat dokumen palsu untuk memajukannya, seperti yang sebelumnya dilaporkan oleh The Block. 

Fuller mengajukan kebangkrutan Bab 7 pada Oktober 2024 setelah investor menggugatnya di pengadilan negara bagian Texas dan seorang penerima menyita asetnya, kata DOJ. Gugatan SEC tidak merujuk pada putusan kebangkrutan itu atau pengakuannya sebelumnya tentang Ponzi.

Kasus ini dibantu oleh Unit Siber dan Teknologi Baru SEC. Unit tersebut, yang diluncurkan pada awal 2025, membangun profilnya melalui kasus-kasus seperti pendiri PGI Global Ramil Palafox, yang didakwa tahun lalu atas skema senilai $198 juta yang menurut SEC menyamarkan platform perdagangan otomatis bertenaga AI palsu.

Ini juga menyusul tindakan SEC pada bulan Desember terhadap jaringan platform kripto palsu dan "klub investasi AI" yang dituduh melakukan penipuan senilai $14 juta, bagian dari serangkaian kasus penipuan yang lebih luas yang menggabungkan merek AI dengan janji pengembalian kripto yang dijamin.

SEC menuntut Fuller karena melanggar ketentuan pendaftaran dan anti-penipuan Undang-Undang Sekuritas dan Undang-Undang Bursa, dan sedang mencari perintah permanen, pengembalian keuntungan dengan bunga sebelum putusan, denda perdata, dan larangan berpartisipasi dalam penawaran sekuritas.