برزیل قوانین احتیاطی جدیدی را تصویب کرده است که ارائهدهندگان خدمات داراییهای مجازی را ملزم میکند از سال 2027 به استانداردهای سرمایه، مدیریت ریسک و افشاگری پایبند باشند.
بر اساس گزارش رسانههای محلی، بانک مرکزی برزیل مجموعه جدیدی از الزامات احتیاطی را برای ارائهدهندگان خدمات داراییهای مجازی (SPSAVs) تصویب کرده است که آنها را به چارچوب نظارتی اعمال شده بر کارگزاران و توزیعکنندگان اوراق بهادار نزدیکتر میکند. این قوانین در 1 ژوئیه تصویب شدند و از 1 ژانویه 2027، به عنوان بخشی از اجرای مداوم چارچوب قانونی داراییهای رمزنگاری این کشور، به اجرا درخواهند آمد.
پس از لازمالاجرا شدن این قوانین، شرکتهایی که خدمات ارزهای دیجیتال و سایر داراییهای مجازی را ارائه میدهند، باید حداقل ذخایر سرمایه را حفظ کنند، سیاستهای رسمی مدیریت ریسک را تدوین کنند و به صورت دورهای اطلاعات مربوط به وضعیت مالی و عملیاتی خود را افشا کنند. بانک مرکزی اعلام کرد که این اقدامات با هدف تقویت سیستم مالی و کاهش خطرات برای مشتریان و بازار انجام شده است.
این گزارش بیان کرد که شرکتهای ارائهدهنده خدمات کارگزاری، نگهداری و انتقال رمزنگاری، اکنون به همراه گروههای اقتصادی که رهبری میکنند، به عنوان مؤسسات نوع 3 طبقهبندی خواهند شد. به گفته بانک مرکزی، این طبقهبندی از این اصل پیروی میکند که فعالیتهایی با ریسکهای مشابه باید تحت استانداردهای نظارتی مشابه قرار گیرند.
بخش دیگری از این چارچوب، انتقال مرحلهای به ساختار نظارت بانکی برزیل را معرفی میکند. این گزارش میگوید که تمامی ارائهدهندگان خدمات داراییهای مجازی تا 30 ژوئن 2028، صرف نظر از اندازه خود، در بخش 4 (S4) قرار خواهند گرفت و به آنها زمان اضافی برای انطباق با الزامات کامل احتیاطی داده میشود.
همزمان، مؤسسات طبقهبندی شده تحت بخش 5 (S5) که از یک رژیم نظارتی سادهتر برای مؤسسات مالی کوچکتر پیروی میکنند، دیگر اجازه ارائه خدمات داراییهای مجازی را نخواهند داشت، زیرا بانک مرکزی این فعالیتها را با استانداردهای نظارتی سبکتر ناسازگار میداند.
این الزامات جدید به مجموعهای از اقدامات نظارتی که در سال گذشته معرفی شدهاند، اضافه میشود. در نوامبر 2025، بانک مرکزی اولین قوانین عملیاتی برای ارائهدهندگان خدمات داراییهای مجازی را منتشر کرد که استانداردهایی را در مورد حاکمیت شرکتی، کنترلهای مبارزه با پولشویی، مشارکت در بازار ارز خارجی و الزامات عملیاتی تعیین میکرد.
اوایل سال جاری، شورای پولی ملی برزیل از پلتفرمهای رمزنگاری خواست تا قوانین محرمانگی مشابه با قوانین اعمال شده بر مؤسسات مالی سنتی، از جمله انطباق با قانون تکمیلی 105 در مورد راز داری بانکی را رعایت کنند.
جدیدترین چارچوب احتیاطی همچنین از یک قانون ژوئن پیروی میکند که شرکتهای رمزنگاری متقاضی مجوز یا تمدید مجوز را ملزم به ارائه گزارشهای حسابرسی مستقل تهیه شده توسط متخصصان ثبت شده در رگولاتور اوراق بهادار برزیل میکند.
همانطور که قبلاً گزارش شده بود، این حسابرسیها کنترلهای مبارزه با پولشویی، رویه های مبارزه با تأمین مالی تروریسم، تفکیک داراییهای مشتری، مدیریت ریسک داخلی و برنامههای انطباق کارکنان را قبل از اتخاذ تصمیمات صدور مجوز بررسی میکنند.
رگولاتورها در سال 2026 در سایر حوزهها نیز نظارت را سختتر کردهاند. در ماه مه، بانک مرکزی برزیل ارائهدهندگان خدمات الکترونیکی ارز خارجی فرامرزی تحت نظارت را از استفاده از داراییهای رمزنگاری برای تسویه پرداختهای بینالمللی منع کرد، در حالی که همچنان اجازه معامله و انتقال داراییهای دیجیتال را در خارج از سیستم پرداخت تحت نظارت میداد.
اخیراً، دادستانهای فدرال به احزاب سیاسی یادآوری کردند که کمکهای مالی با ارز دیجیتال در کمپینهای انتخاباتی همچنان ممنوع است، زیرا قوانین مالی کمپینها نیازمند شناسایی واضح اهداکنندگان هستند.
