Aviva Investors ha lanzado una clase de acciones tokenizada de su Fondo de Liquidez en Dólares Estadounidenses en el XRP Ledger, poniendo en producción su asociación con Ripple.
Aviva Investors y Ripple anunciaron el lanzamiento el 29 de julio, tras una asociación de tokenización revelada en febrero. El producto es una nueva clase de acciones del Aviva Investors US Dollar Liquidity Fund, un fondo del mercado monetario UCITS domiciliado en Irlanda, lanzado en su forma tradicional en 2020.
Las empresas están utilizando una estructura de “gemelo digital”. Las participaciones del fondo están representadas en el XRP Ledger, mientras que el fondo off-chain existente y su marco regulatorio permanecen en vigor.
Los inversores elegibles con billeteras digitales aprobadas recibirán el mismo objetivo de inversión, perfil de riesgo, términos de liquidez y protecciones regulatorias disponibles a través de la clase de acciones convencional, según el anuncio de lanzamiento.
Mark Versey, CEO de Aviva Investors, describió el lanzamiento como el primer paso del gestor de activos hacia los fondos tokenizados.
“Consideramos que esta tendencia aumentará la eficiencia y, en última instancia, conducirá a mejores resultados para los clientes.”
El Banco Central de Irlanda aprobó la nueva clase de acciones, permitiendo que el producto opere dentro de la estructura regulada existente del fondo.
Aviva afirmó que el fondo busca rendimientos de bajo riesgo y liquidez diaria a través de instrumentos de deuda a corto plazo de alta calidad denominados en dólares estadounidenses. BNY Mellon continuará manteniendo los activos subyacentes del fondo, separando la custodia regulada del registro de blockchain que representa las participaciones de los inversores.
Komainu, un custodio de activos digitales regulado, apoyó la infraestructura blockchain, mientras que Licuido proporcionó la tecnología para tokenizar el fondo. La estructura permite a Aviva emitir y gestionar acciones del fondo en XRPL sin mover los valores subyacentes directamente a la red.
Para los inversores estadounidenses, la denominación en dólares del fondo no lo hace automáticamente disponible en Estados Unidos. El acceso sigue limitado a inversores elegibles y depende de las normas de valores locales, las aprobaciones de distribución y los requisitos de incorporación de Aviva. El anuncio no identificó una oferta minorista en EE. UU. ni la aprobación de la Comisión de Bolsa y Valores.
El lanzamiento convierte la primera asociación de Ripple con un gestor de inversiones europeo en un producto en vivo. Cuando las empresas anunciaron su acuerdo en febrero, declararon su intención de trabajar juntas hasta 2026 y más allá para llevar fondos regulados a XRPL.
Ripple también ha expandido otras partes de su infraestructura institucional. La semana pasada, la compañía lanzó Ripple Mint, ofreciendo a los clientes aprobados un canal directo para emitir, canjear, conectar y rastrear su stablecoin Ripple USD.
Ripple invirtió por separado en la firma de cumplimiento Notabene, que opera una red de pagos y transacciones para empresas reguladas. En conjunto, las actualizaciones abordan la emisión, distribución y cumplimiento de tokens en lugar de depender de un único producto blockchain.
SBI Holdings, un socio de Ripple desde hace mucho tiempo, también está ampliando su exposición a blockchain. El grupo financiero japonés renombró recientemente SBI Security Solutions como SBI Digital Practice y reposicionó la subsidiaria en torno a Canton Network. Esta medida extiende la estrategia institucional en cadena de SBI más allá de Ripple y XRPL.
El fondo de Aviva se une a un creciente grupo de productos financieros tokenizados representados en XRPL.
Los datos de RWA.xyz mostraron $313.3 millones en activos distribuidos y $4.06 mil millones en activos representados en la red hasta el 29 de julio. Juntas, esas categorías situaron el valor de los activos del mundo real rastreados en XRPL en aproximadamente $4.37 mil millones.
El número de titulares de RWA aumentó un 17.42% durante los 30 días anteriores, llegando a 182. Sin embargo, el valor de los activos distribuidos cayó un 5.24%, mientras que el valor representado disminuyó un 0.47% durante el mismo período.
XRPL también mantuvo $952.25 millones en stablecoins, incluyendo aproximadamente $907.2 millones atribuidos a RLUSD. Añadir stablecoins a las cifras de RWA distribuidos y representados de la red elevaría el total rastreado por encima de los $5.3 mil millones, aunque RWA.xyz lista las categorías por separado.
Aviva y Ripple no han revelado el valor inicial de las acciones emitidas a través de la clase tokenizada. El crecimiento futuro dependerá de la incorporación de inversores y de si Aviva expande el modelo a otros fondos bajo la asociación.
